2021年中国冷链物流行业研究报告.pdf

1 2021年 中国冷链物流行业研究报告 2021 China Cold Chain logistics Industry Cooperation Report 2021年中国物流業界応用概要 w w w 概览标签：冷链物流、供应链、物联网 报告作者：张子健 2021/03 报告提供的任何内容（包括但不限于数据、文字、图表、图像等）均系 头豹研究院独有的高度机密性文件（在报告中另行标明出处者除外）。 未经头豹研究院事先书面许可，任何人不得以任何方式擅自复制、再造 、传播、出版、引用、改编、汇编本报告内容，若有违反上述约定的行 为发生，头豹研究院保留采取法律措施，追究相关人员责任的权利。头 豹研究院开展的所有商业活动均使用“头豹研究院”或“头豹”的商号 、商标，头豹研究院无任何前述名称之外的其他分支机构，也未授权或 聘用其他任何第三 方代 表头 豹研 究院 开展 商业 活动2021 LeadLeo 行业峰会策划、奖项评选、行业 白皮书等服务 头豹研究院简介 头豹是国内领先的原创行企研究内容平台和新型企业服务提供商。围绕“协助企业加速资本价值的挖掘、提升、传播”这一核心目标，头豹打 造了一系列产品及解决方案，包括：数据库服务、行企研报服务、微估值及微尽调自动化产品、财务顾问服务、PR及IR服务，以及其他企业 为基础，利用大数据、区块链和人工智能等技术，围绕产业焦点、热点问题，基于丰富案例和海量数据，通过开放合作的增长咨询服务 等 头豹致力于以优质商业资源共享研究平台，汇集各界智慧，推动产业健康、有序、可持续发展 300+ 50万+ 合作专家 2万+ 注册机构用户 公司目标客户群体 覆盖率高，PE/VC、 投行覆盖率达80% 资深分析师 和研究员 5,000+ 细分行业 深入研究 原创内容 100万+ 行研数据元素 企业服务 为企业提供定制化报告服务、管理 咨询、战略调整等服务 提供行业分析师外派驻场服务，平台数据库、 报告库及内部研究团队提供技术支持服务 地方产业规划，园区企业孵化服务 云研究院服务 行业排名、展会宣传 园区规划、产业规划 四大核心服务2021 LeadLeo 1、头豹科技创新网()：PC端阅读全行业、千本研报 2、头豹小程序：微信小程序搜索“头豹”、手机扫上方二维码阅读研报 图说 表说 专家说 数说 3、行业精英交流分享群：邀请制，请添加右下侧头豹研究院分析师微信 详情咨询 研报阅读渠道 扫一扫 实名认证行业专家身份4 摘要 智慧冷链一体化，高新科技助 力冷链物流行业火起来！ 冷链物流一般指冷藏冷冻类食品在生产、贮藏运输、销售，到消费前的各个环节 中始终处于规定的低温环境下，以保证食品质量，减少食品损耗的一项系统工程。 它是随着科学技术的进步、制冷技术的发展而建立起来的，是以冷冻工艺学为基 础、以制冷技术为手段的低温物流过程。考虑到政策要求加强农产品物流骨干网 络和冷链物流体系的建设，以及冷链产业投融资事件不断，未来几年冷链物流的 发展将保持一个良好的势头，2025年中国冷链物流市场总规模约为4,660亿元。 1.中国冷链物流行业集中度较低，市场较分散 中国冷链物流行业市场集中度偏低，市场非常分散，2019年百强企业市占 率仅为16.2%，总营收为549.7亿元，行业内缺乏主导企业，中小企业依然占 据较大地位，冷链物流行业仍面临散、小、杂的特点。 2.中国冷链物流产业投融资事件不断 3.西北地区或成未来百强企业主要扩张区域 随着百强企业所聚集的东部地区市场竞争加剧，市场可占份额和利润空间 被逐渐压缩，西北地区的业务拓展将成为百强企业的发展方向。未来3-5年， 随着西北地区冷库设施及智慧物流的不断发展、冷库基础设施的完善，将 为百强企业的冷链物流网络的拓展提供有力的支撑点。 2020年中国共有68家冷链物流及相关企业发生78笔投融资事件，其中52起 未公开具体金额，26起已公开融资中，有18起达到亿元，5起达到10亿元。 创投机构及投资方对于投资冷链物流关注焦点在其冷链设施的实用场景、 冷链全国网络布局情况、人工智能及信息技术的应用情况5 名词解释 - 10 中国冷链物流行业综述 定义及物流模式 - 12 企业投融资现状 - 13 中国冷链物流行业核心因素 供应链管理技术 - 15 全程冷链及智能运输技术 - 16 智能仓储技术 - 17 中国冷链物流行业产业链分析 - 19 上游：冷藏车及冷库总量 - 20 中游：业务模式剖析 - 21 中游：案例分析 - 22 下游：产品货损率 - 23 中国冷链物流行业市场规模 - 25 中国冷链物流行业驱动因素 - 26 中国冷链物流行业竞争格局 百强企业分析 - 27 竞争格局综合分析 - 28 中国冷链物流行业发展趋势 - 29 中国冷链物流行业政策分析 - 30 目录 CONTENTS6 目录 CONTENTS 中国冷链物流行业企业推荐 九曳供应链 - 32 顺丰控股 - 34 京东 - 36 专家说 - 37 方法论 - 39 法律声明 - 407 Contents Terms - 10 Overview of Cold Chain Logistics Industry Definition and Logistics Mode - 12 Investment and Financing of Enterprises - 13 Core Factors of Chinas Cold Chain Logistics Industry - Supply Chain Management Technology - 15 Cold Chain and Intelligent Transportation Technology - 16 Intelligent Storage Technology - 17 Industry Chain Analysis of Chinas Cold Chain Logistics Industry 19 Upstream: Total Refrigerated Vehicles and Refrigerators - 20 Midstream: Business Model Analysis - 21 Midstream: Case Study - 22 Downstream: Product Damage Rate - 23 Market Scale of Chinas Cold Chain Logistics Industry - 25 Driving Factors of Chinas Cold Chain Logistics Industry - 26 Competition Analysis of Chinas Cold Chain Logistics Industry - Analysis of Top100 Enterprises - 27 Comprehensive Analysis of Competition - 28 Development Trend of Chinas Cold Chain Logistics Industry - 29 Analysis of Chinas Cold Chain Logistics Industry Policy - 308 Contents Recommendation of Enterprises in Chinas Cold Chain logistics Industry JIUYE - 32 JD - 34 SF - 36 Expert Viewpoint - 37 Methodology - 39 Legal Statement - 409 图表1：冷链物流模式图 - 10 图表2：2020年中国冷链物流行业主要投融资事件 - 11 图表3：供应链管理技术 - 13 图表4：全程冷链及智能运输技术 - 14 图表5：智能仓储技术 - 15 图表6：中国冷链物流行业产业链，2019年 - 17 图表7：中国冷藏车保有量及增速情况，2015-2019年 - 18 图表8：中国冷库总量及增速，20152019年 - 18 图表9：中国冷库容量地区分布情况，2019年 - 18 图表10：冷链物流中游主要业务模 - 19 图表11：冷链物流对产品损耗及加价率的改善情况，2020年 - 21 图表12：冷链物流行业市场规模(按营业收入统计），2015-2025年预测 - 23 图表13：中国生鲜电商市场交易量及增长率，2015-2023年预测 - 24 图表14：中国农产品主要品类冷链物流需求情况及增长率，2019年 - 24 图表15：中国冷链物流百强企业地域分布情况热力图，2019年 - 25 图表16：中国冷链物流百强企业地域收入结构，2019年 - 25 图表17：中国冷链物流行业竞争格局，2019年 - 26 图表18：中国冷链物流玩家竞争矩阵，2019年 - 26 图表19：中国冷链物流行业发展趋势 - 27 图表20：中国冷链物流行业政策分析，2017-2019年 - 28 图表22：九曳供应链融资历程 - 31 图表23：顺丰冷运营业收入及同比增长率，2016-2019年 - 33 图表24：顺丰冷运地面设施基础建设，2020年 - 33 图表目录 List of Figures and Tables10 2021 LeadLeo WMS：Warehouse Management System，即仓库管理系统。仓库管理系统是通过入库业务、出库业务、仓库调拨、库存调拨和虚仓管理等功能，综合批次管理、物料对 应、库存盘点、质检管理、虚仓管理和即时库存管理等功能综合运用的管理系统。 TMS：Transportation Management System，即运输管理系统。它是通过多种方法和其他相关的操作一起提高物流的管理能力；包括管理装运单位，指定企业内、中国和 国外的发货计划以及管理第三方物流等。 OMS：Order Management System，即订单管理系统，它是物流管理系统的一部分，通过对客户下达的订单进行管理及跟踪，动态掌握订单的进展和完成情况，提升物 流过程中的作业效率，从而节省运作时间和作业成本，提高物流企业的市场竞争力。 DMS：Database Management System，即数据库管理系统，用于建立、使用和维护数据库，简称DMS。它对数据库进行统一的管理和控制，以保证数据库的安全性和完 整性。 ERP：Enterprise Resource Planning，企业管理系统，是一个以管理会计为核心可以提供跨地区、跨部门、甚至跨公司整合实时信息的企业管理软件。 GPS：Global Positioning System，全球定位系统，由美国国防部研制的一种具有全方位、全天候、全时段、高精度的卫星导航系统，标准配置为24颗人造卫星。 RFID：Radio Frequency Identification，射频识别技术，通过无线射频方式进行非接触双向数据通信，利用无线射频方式对记录媒体、电子标签或射频卡进行读写，从而 达到识别目标和数据交换的目的。 RDC：Regional Distribution Center，区域分发中心，是指物流公司具体进行业务运作的分发、配送中心，一般设有运输部、资讯部、仓务部和综合部。 SaaS：Software as a Service，软件即服务，提供完整的可直接使用的应用程序。 AEBS：Advanced Emergency Braking System，紧急刹车辅助系统，采用毫米波雷达和摄像头感知车辆和行人。该系统包含车辆紧急制动功能和行人紧急制动功能。 名词解释11 2021 LeadLeo 行业综述：冷链物流基础概览 物流模式 企业投融资焦点12 2021 LeadLeo 中国冷链物流行业定义及物流模式 来源：头豹研究院编辑整理 冷链物流是指为保持食品新鲜的品质或其他产品的效能以及减少运输损耗，在其生产、运输、销售及消 费等环节，货物始终处于规定的低温环境下的物流运输模式 冷链物流模式图 农副产品 生产加工商 企业生产基地 生鲜产品 农贸市场 农贸合作社 冷 链 批 发 商 销 地 批 发 市 场 生 鲜 批 发 商 冷链储藏中心/冷库/配送中心 低温运输车 冷藏车 配送车 冷链物流新模式 生鲜商超 电商平台产地直销 生鲜店 超市 餐厅 加工厂 农贸市场 航空冷链 铁路冷链 公路冷链 全程打冷 生产厂商 冷链仓储服务供应商 冷链配送及销售服务商 定义：冷链物流一般指冷藏冷冻类食品在 生产、贮藏运输、销售到消费前的各个环 节中始终处于规定的低温环境下，以保证 食品质量，减少食品损耗的一项系统工程。 它是随着科学技术的进步、制冷技术的发 展而建立起来的，是以冷冻工艺学为基础、 以制冷技术为手段的低温物流过程。 重要性：生鲜产品的保存时间短，如果是 进行长距离的运输，但没有良好的储存条 件，生鲜在运输完成后，将会产生大量的 损耗，进而影响生鲜企业成本。构建冷链 物流体系，再配合生鲜配送管理系统，就 可在储存产品的基础上，提高分拣、加工、 包装等工作环节的效率，并减少损耗率。 潜在问题：部分储藏中心和配送商存在对 接不畅等问题，运输链环节数据可能无法 实现完全对接，司机在运输过程可将运输 车制冷系统间接关闭，待即将到达目的地 前再开启制冷，导致冷链效果不佳或断链。 描述13 2021 LeadLeo 中国冷链物流行业企业投融资现状 来源：头豹研究院编辑整理 冷链物流企业通过整合、投融资及并购等方式加强企业在冷链业务布局能力及行业影响力，资金多用于 仓配网络的拓展和智能运营平台的持续升级 2020年中国冷链物流行业主要投融资事件 时间 公司名称 轮次 金额 投资方 资金用途 2020- 11-10 小码大众 战略投资 数千万人民币 韵达股份领投 - 2020- 04-21 前海粤十 天使轮+ 数千万人民币 汉柏投资领投，金证以及数名冷 链行业产业投资者跟投，原股东 追加投资 完善国际市场战略布局，前海粤 十致力于海外市场的拓展，其逐 步发展多语言版本供应链管理体 系（YS-GWMS），提升其国际影 响力及整体竞争力 2020- 03-24 唯捷城配 B+轮 1亿元人民币 华润润湘联和基金战略领投 将用于仓配网络的拓展完善和智 能运营平台的持续升级 2020- 02-25 冻品到家 A3轮 3,500万美元 梅花创投领投、不惑创投、魔量 资本跟投 加强对上游工厂的整合赋能和市 场扩张 2020- 02-24 锅圈 C轮 5,000万美元 IDG资本领投，嘉御基金，不惑创 投跟投 优化产品供应链，核心市场区域 扩张，线上业务运营以及加强团 队等方面 2020- 01-07 食务链 B轮 数千万元人民币 由顺丰、申通、圆通、中通、以 及韵达五家龙头快递企业共同设 立的蜂网投资 继续深耕供应链上游，提升核心 能力；全面优化供应链，提升成 本优势；加大品牌投入，扩大企 业规模与影响力 投融资焦点总结 投融资事件：2020年中国共有68家冷链物流 及相关企业发生78笔投融资事件，其中52起未 公开具体金额。在26起已公开融资中，有18起 达到亿元，5起达到10亿元。由于冷链物流网 络的建立对资金需求量较高，经创投机构投融 资后，企业可加快技术进步的步伐、建设完善 的冷链网络并有效提升资源配置效率。通过产 业链中下游一系列融资事件，可为冷链物流行 业带来较多资源累积和资本注入，培育更多的 成熟冷链物流企业，如小码大众，九曳等。 主要用途：企业融资主要用于配送中心及仓储 中心的拓展、升级并全面优化供应链、加强业 务的扩张和线上运营平台的持续拓展、加大技 术方面的投入、完善产品质量安全追溯流程以 及提高运营能力达到降本增效的效果。 投融资关注重点：创投机构及投资方对于投资 冷链物流关注焦点在其冷链设施的实用场景、 冷链全国网络布局情况、人工智能及信息技术 的应用情况14 2021 LeadLeo 核心因素：冷链物流核心要领究竟是何？ 供应链管理技术 全程冷链及智能运输 智能仓储技术15 2021 LeadLeo 中国冷链物流运输核心因素供应链管理技术 来源：头豹研究院编辑整理 冷链物流核心因素是建立平台式物流供应链管理系统，对产品进行全过程动态监控，从而实现整个供应 链的透明化管理 供应链管理技术 头豹洞察 总部冷链全程监管平台 系统应用平台 数据库服务器 数据分析平台 固定仓储监测 冷链车监测 航空配送监测 在途监测 WMS/DMS系统 接口支持 无线监控设备 手持采集设备 车载定位 区域冷链全程监管平台 ERP/TMS管理系统 实时系统集成 静态数据互通 运用信息技术建立电子虚拟冷链物流供应链管理系统，对农产品链进行全过程动态监控等，从而实现整 个供应链的透明化管理。 供应链平台：冷链物流企业以一套完整的供应链 管理系统为支撑，连接其运输网络。企业通过总 部冷链全程监管平台，追溯整个货物流向，包括 从订单受理到客户签收全程的订单状态、每个过 程中使用的车辆、设备、人员信息以及提货、入 库中转、在途、签收每个过程中使用的冷链设备 的过程温度，在设备允许的情况下还可以展示轨 迹和湿度。同时，平台还具备报警功能。此外， 平台还预留数据接口，方便与客户系统对接，具 备数据分析和报表导出等功能。 资源整合：平台对人、物、信息等资源进行整合， 对业务流程进行优化，提高效率，让冷链物流企 业的TMS、WMS系统以及大数据分析平台等无 缝连接，实现数据信息共享。 案例：九曳综合供应链平台拥有完整的供应链管 理平台，从而连接上下游企业，其ERP和OMS等 全链管理系统可提供数据分析、全程监控、温度 检测等多种功能，实现冷链运输流程透明化16 2021 LeadLeo 全程冷链及智能运输技术 中国冷链物流运输核心因素全程冷链及智能运输技术 温度、门磁传感器 智能调度 路 径 回 放 车 辆 定 位 RFID温度标签 车内外监控 温度监控 数 据 传 输 后 台 调 度 GPS定位 精准定位 路迹回放 实时调度 技术说明 智能运输技术运用RFID和GPS 定位跟踪技术等，实现对冷链 物流环节所涉及的物品、车辆 实时监控监管。冷链过程中所 关联的供货方、运输方、收货 方和监管方都可通过电脑或手 机登录平台查询各环节的实时 环境情况。企业采用车载智能 终端+无线传感器的方式，实 现生鲜产品的整个冷链环节的 温湿度数据、冷链车具体地理 位置监测等。 企业将采集到的信息上传到后 台调度平台或大数据分析平台， 实现对冷链运输过程的全程监 控，包括冷链车运输路线、实 时定位等，并通过GIS地图技 术直观的展示整个运输过程中 的动态信息。 冷链智能运输技术可实现对冷链物流环节涉及的物品、车辆进行实时监控监管。发展全程冷链技术可帮 助企业提高冷链运行网络的锲合度及减少货损率 来源：头豹研究院编辑整理 潜在商机 潜在问题：中国冷藏运输率低（肉类 57%），大多数生鲜产品在运输过程中 得不到规范的保温、保湿或冷藏。生 鲜产品产地缺乏规范的冷链企业，冷 链“断链”问题突出，导致果蔬类食品损 耗量高达15%（发达国家的损耗量约为 5%），年度损耗价值超过500亿元。 潜在商机：冷链物流的发展还停留在 运输与冷藏环节，运用先进信息技术 的冷链物流管理的企业数量明显不足。 冷链行业集中度较低，未出现垄断性 龙头企业，这也决定了冷链物流企业 未来成长的空间依然较大，而发展全 程冷链及智能运输技术可帮助企业提 高自身的冷链运行网络，减少货损率 并有效保障产品质量，虽短期投入成 本较高，但长期来看，企业利润率预 计将提高5%-8%，并在行业竞争中保持 优势地位17 2021 LeadLeo 智能仓储技术 中国冷链物流运输核心因素智能仓储技术 智能仓储技术可帮助企业规范冷链作业的各个环节，助力企业实现精细化管理，提升冷链物流数据化运 营的核心竞争力 描述 SAAS应用平台 声光报警 云平台 实时获取数据 温度变化 实时获取数据 温度变化 来源：头豹研究院编辑整理 入库上架 可视化库位 移动化作业管理 智能化批次管理 供应商条码打印 标准作业流程 优化现场布局 数据智能分析 订单类型出库 客户信息管理 客户反馈信息 用户来源追溯 智能订单管理 冷链仓储管理系统：智能仓储技术可帮助企业规范冷链作业各环 节、有效监控冷链物流全过程、提高冷链业务的管理水平和运营 效率、降低供应链整体成本、提升资源使用效率，从而实现降本 增效。顺丰、京东等冷链行业知名企业都拥有高效先进的冷链供 应链一体化管理系统，助力其实现精细化管理和提升客户冷链物 流数据化运营的核心竞争力。 智能追溯：智能仓储技术可为用户提供来源可查、去向可追、质 量可控、责任可究的完整方案，使商家对冷链海鲜、食品、农产 品都可以实现“源头”到“销售”的全程溯源追溯，从而提升产品新 鲜度，以及经营者的安全保障能力。 实时监控：企业可将温度传感器采集的温度定时写入RFID标签的 芯片中，当标签接到读写器天线信号时，温度数据将上传给RFID 读写器并交由后端系统处理。此系统可实时监控仓储货物的温度 变化，实现实时监视、预警管理的作用。 智能分析：系统可根据情况，智能统计分析各种报表，如库存明 细报表、进出库明细报表、盘点明细报表等，并自动归纳数据18 2021 LeadLeo 产业链：平台式综合物流竟是未来发展方向？ 产业链上游 产业链中游 产业链下游19 2021 LeadLeo 中国冷链物流行业产业链 冷链物流行业产业链可分为上游冷藏车和冷机等设备制造商，中游主要包括运输型、仓储型、综合物流、 和平台型企业，下游主要消费者为食品生鲜及医疗生物型企业 中游 上游 下游 中国冷链物流行业产业链，2019年 仓 储 型 运 输 型 平 台 型 综 合 物 流 中国冷链物流行业约有1,890 家企业，运输型企业占有较 大市场份额，约达45%。 在冷链物流行业百强收入占 比，前100名市场占有率仅 为16.7%。 13% 毛 利 19% 毛 利 20% 毛 利 - 来源：中物联冷链委、各企业官网、中物联医药物流分会、头豹研究院编辑整理 冷 藏 车 速 冻 设 备 冷 库 设 备 制 冷 压 缩 机 58亿 市场 空间 27.5亿 市场 空间 70亿 市场 空间 475亿 市场 空间 冷库设备由于存在较强的 技术壁垒，因此集中度较 高，CR4达87.5%。 压缩机中高端市场被国际 企业所占据，如比泽尔、 艾默生等，国际企业所占 市场份额达61%。 下游消费者主要以生鲜农产 品类需求为主。2019年中国 冷库储藏的商品品类果蔬、 肉制品和水产品合计占比达 71%，速冻食品、乳制品合计 占比达16%。 食 品 生 鲜 食 品 加 工 生 鲜 电 商 奶 制 品 医 疗 生 物 生 物 药 血 制 品 疫 苗 医疗冷链运输将近80%以上的物流 运输都由批发商转包至第三方物流 企业承运。 从细分产品占比来看，冷链运输生 物制品（包含疫苗、血液和其他） 占比达到63.7%，其中疫苗占13.3%， 血液制品占10.3%，其他占40.120 2021 LeadLeo 中国冷链物流行业产业链上游 中国冷藏车保有量及冷库总量不断上升，西北/西南等地区冷库市场缺口较大，预计未来是冷库行业发展 的重点，生鲜电商在冷库需求中占比最大，预计未来将成冷库需求的重要增长点 来源：中物联冷链委、国家商务部、头豹研究院编辑整理 中国冷藏车保有量及增速情况，2015-2019年 中国冷库总量及增速，2015-2019年 中国冷库容量地区分布情况，2019年 描述与头豹洞察 9.4 11.5 14 18 21.5 23.1% 23.1% 21.7% 28.5% 19.3% 0% 5% 10% 15% 20% 25% 30% 0 5 10 15 20 25 2015 2016 2017 2018 2019 3,710 4,015 4,775 5,238 6,053 12.6% 8.2% 13.7% 10.3% 15.6% 0% 5% 10% 15% 20% 0 1,000 2,000 3,000 4,000 5,000 6,000 7,000 2015 2016 2017 2018 2019 1,898 734 629 545 472 419 509 0 500 1,000 1,500 2,000 单位：万吨 单位：万辆 单位：万吨 从冷库建设规模来看，2019年中国冷库总量 约6,053万吨，新增库容814.5万吨，同比增长 15.6%。冷库建设规模不断上升，主要受益于 政策层面的城乡冷链物流基础设施建设要求 和生鲜电商需求增长。中国冷库库容地区差 异化较明显，地区分布不均，多数集中在华 东地区，2019年华东地区冷库容量达1,898万 吨，占本土总容量的36.2%。 2019年中国冷藏车保有量为21.5万辆，较 2018年增长3.5万辆，同比增长19.3%。主要是 受到“运猪”改“运肉”政策调整，导致冷链肉挂 车市场销量大幅上升。 头豹洞察：华东地区的冷库市场基本饱和， 但冷库设施的充分度表明其华东地区生鲜电 商平台发展是未来冷库市场的重要焦点。西 北、西南等地区冷库市场缺口较大，是冷库 行业发展的重点地区。生鲜电商的冷库需求 占比达到了16%，生鲜电商已经成为了冷库需 求的重要增长点，生鲜电商的发展也将继续 推动食品冷库需求量的增长21 2021 LeadLeo 中国冷链物流行业产业链中游 未来冷链物流模式将向平台式方向发展，从而减少资源的信息不对称，运输仓储型企业则开始朝向综合 冷链服务商的模式转变 来源：头豹研究院编辑整理 冷链物流中游主要业务模式分析 描述与头豹洞察 B2B服务 B端商家 冷链仓储 冷链分拨 商家车辆 自有车辆 外包车辆 B端用户 原产地生 鲜服务 生鲜厂商 中心仓配 入驻商家仓库 平台自营 入驻商家 消费者 生鲜平台 平台冷链 生鲜服务 仓配储存 服务 纯配服务 上游经销 商/商家 共配冷链平台 共仓共配 分拣中心 冷链园区 下游商家 平台派车 冷冻 冷藏 温控 供应商收货 地收货 冷链车提货 RDC/分发 中心 区域分发中心 消费者 其他RDC 客户/商家 分拣 保温箱+冰 板运输 站点 传站 终端客户 配送员派件 传统型冷链物流企业多具有冷库资源、仓储土地的 资源优势，但需在冷链物流的网络运作方面投入较 多的资金及时间成本。预计未来冷链物流将向轻资 产方向发展，互联网平台和物流网络融合的平台式 发展将是新的方向。通过不断完善平台线上线下网 络搭建，企业可减少资源的信息不对称。 随着生鲜电商和电子商务的持续发展以及城乡居民 消费结构的变化，消费者在生鲜平台下单成为主流 消费模式，从而倒逼上游冷链仓储运输型企业未来 朝着依托平台式物流服务商的方向转变；另外，随 着侧供给政策导向的影响，冷链物流标准建设也将 进一步完善。 冷链物流企业除拥有自营冷仓外，还和多方供应商 建立协同或共配仓库，如苏宁物流2019年中国冷 链自建和协同仓达到46座。小码大众未来三年也将 在中国建立多座共仓冷库，其中应用的管理系统、 作业流程、培训工作和物流冷链相关配套基础设施 则由冷链物流企业提供，通过缩短中间环节，实现 产地直销22 2021 LeadLeo 中国冷链物流行业中游案例分析小码大众 小码大众作为数字化共仓共配S2b冷链物流服务商，致力于打造线上冷链平台及线下网格化冷链运输网 络，未来发展潜力巨大 来源：头豹研究院编辑整理 公司介绍 新生代数字化共仓共配S2b冷链物流 服务商 主要产品 小码冷链云Minimat服务 最新融资 小码大众（北京）技术有限公司完 成韵达股份领投的新一轮数千万元 融资 小码大众（北京）技术有限公司 企业简介 商业模式 小码1.0阶段 通过“SaaS+冷链共配“方式，连接社 会车辆和次终端经销商，为客户提 供冷链整车和冷链公交车的配送交 付服务 小码2.0阶段 推出“微仓配”冷链小管家产品，在众 多经销商客户中选出优质的网格化 城市CP，通过“技术+运营”的方式， 提供共仓共配的冷链代运营服务 小码3.0阶段 小码大众以“共仓共配S2b”为内核， 赋能园区+垂直细分品类，打造码尚 配S2b经销商集采共配冷链平台 发展历程 冷 链 整 车 冷 链 公 交 车 平台服务 共仓共配 冷链代运营 冷链园区 经销商 厂家 优质商家 社 会 车 辆 平台层 经销层 用户层 餐饮经销商 餐厅 社区团长 描述和头豹洞察 小码大众的商业定位为数字化共仓共配冷链物流 服务商，其致力于打造线上冷链平台Minimat和线 下网格化冷链运输网络以及共配冷库设施。通过 运营能力和技术双结合的方式，小码大众为终端 经销商、社区团长和餐厅等小微客户推出微仓配 的标准化冷链服务。 小码大众未来三年将在武汉、上海、北京、深圳 等枢纽节点城市建立冷链园区，从而实现将上游 优质厂家与下游终端经销商结合的共仓共配冷链 服务体系。冷链园区租赁服务按托/天计算、一件 起运、五天之内出仓免仓租、并提供每日QA报告 以及运营数据分析服务等，从而帮助厂家减少运 营及冷库成本。小码大众推出的微仓配服务可解 决经销商分销渠道的问题，也为下游用户提供了 优质商品，从而提高了整体供应链效率。 头豹洞察：小码大众运用Saas平台，将餐厅、超 市的生鲜配送需求与物流公司、用户的冷链公交 车对接，从而提高运输频率，将超市的生鲜配送 成本降到最低。小码大众作为将互联网和冷链资 源运用的新生代冷链服务商，未来发展潜力巨大23 2021 LeadLeo 中国冷链物流行业下游应用降低产品流通损耗及加价率 冷链物流企业通过搭建供应链选货场平台，减少商品加价率，并让利上下游客户，同时为生鲜食品提供 封闭运输环境，从而减少产品损耗率 来源：中物联冷委、中冷联盟、头豹研究院编辑整理 渠道 产品细分 常温物流加 价率 冷链物流 加价率 加价减少 常温物流 耗损率 冷链物流 损耗率 损耗节约 从 生 产 者 到 终 端 经 销 商 蔬菜 85% 45% 40% 20% 10% 10% 乳制品 35% 15% 20% 10% 4% 6% 海鲜 110% 60% 50% 15% 3% 12% 禽蛋 65% 45% 20% 12% 5% 7% 肉类 85% 40% 45% 18% 10% 8% 冷链物流对产品损耗及加价率的改善情况，2020年 描述与头豹洞察 传统模式下，生鲜从农户手中到消费者手中，至少要经历产地 集散市场、产地批发商、销地一级批发商、销地二级批发商以 及超市、农贸市场、餐厅等渠道商，上述各环节均存在加价 20%-30%的情况，总加价率可高达110%。以2020年陕西苹果种 植商为例，采收成本为2.5元/斤，代办果园收购价3元/斤。按 照果径进行分级打包，出货价为5元/斤。从陕西经陆运到达上 海，在上海农批市场进行散货出售，其出货价为8元/斤；商超、 农贸等终端零售价为12-15元/斤。 易腐产品如蔬菜肉类在装车时大多在露天而非在冷库和保温场 所操作，仅水果、蔬菜等农产品，在采摘、运输、储存等物流 环节方面损失率就达约20%。 冷链物流通过搭建有量供应链选货场平台，建立从供应商到渠 道端的直接供应体系，减少生鲜流通过程中的中间环节，让利 上下游商户。以肉类为例，冷链运输较常温运输，加价率减少 45%，仅为40%。 冷链物流为食品的安全输送提供了保证。生鲜食品需要完整的 冷链物流对货物进行全程温度控制，以确保食品的安全，而冷 链物流可以实现装卸货物时的封闭环境，从而大幅减少损耗率。 以海鲜为例，冷链运输就可将损耗率由15%降低为约324 2021 LeadLeo 市场总览：冷链物流市场是否具有发展前景？ 市场规模 驱动因素 竞争格局 发展趋势25 2021 LeadLeo 中国冷链物流行业市场规模 冷链物流行业规模增长潜力较大，预计到2025年中国冷链物流行业市场规模将达到约4,660亿元人民币, 生鲜电商的持续发展将稳定支撑冷链物流的扩张 来源：头豹研究院编辑整理 冷链物流行业市场规模(按营业收入统计），2015-2025年预测 1,793 2,215 2,547 2,886 3,394 3,604 3,730 3,900 4,111 4,364 4,660 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021E 2022E 2023E 2024E 2025E 单位：人民币亿元 CAGR：15.0% CAGR：5.7% 在冷链物流规模方面，2019年中国冷链物流市场规模 约为3,394亿元，2015-2020年中国冷链物流市场规模年 均复合增长率为15.0%。考虑到政策要求加强农产品物 流骨干网络和冷链物流体系的建设，以及冷链物流产业 投融资事件不断，冷链产业未来预计将持续处于上升时 期，未来几年冷链物流的发展将保持一个良好的势头， 初步按5.7%年均增速测算，到2025年中国冷链物流市场 总规模约为4,660亿元。 2019年，中央和地方政府因势利导出台20多项冷链物 流政策和标准情况，推动冷链物流行业顺应侧供给改革 潮流，并公示农产品冷链流通标准化试点城市、企业名 单以及餐饮冷链物流服务规范试点企业名单，助力冷链 行业健康发展。 网购、生鲜电商、蔬果宅配等方式都是当下消费市场的 热门选择。2019年生鲜电商市场交易量达到2,796亿元， 年增长率达36.7%，生鲜电商对于网购、蔬果宅配等来 说，运输环节十分重要。受益于这类消费的增长，中国 冷链物流市场也将快速发展。 头豹洞察 ec8e395985426 2021 LeadLeo 中国冷链物流行业驱动因素生鲜电商另一方面，不断突破冷链行业的技术瓶 颈，先后上线中国首个冷链自动化分拣中心与中国首个冷仓货到人拣选系统37 2021 LeadLeo 中国冷链物流行业专家观点 来源：头豹研究院编辑整理 冷链物流企业的核心发展因素是帮助品牌商解决分销渠道和有效提高冷库的满仓率，具有提升经销商供 应链能力的平台式企业未来发展潜力较大 专家介绍 此专家在冷链物流行业深耕10余年。 2015年创办了冷链互联网智能共配平 台，服务了200多个品牌，3,000多个 经销商。熟悉冷链物流行业多种商业 模式、SaaS端平台建立以及冷链物流 核心产业链研究，并具备产品渠道建 设、行业解决方案的工作经验。 专家观点 冷链行业垫资、物流、获客是次终端经销商的三个核心痛点。如何解决链接品 牌厂家和经销商、缩短中间链路、帮助品牌商解决分销渠道问题和扩充经销商 产品品类是冷链物流企业所需要解决的难点。 仓储环节 核心难点 过去小微经销商自己租仓库，成本较高，也较难得到高质量服务。如何把大客 户与小微经销商做合仓管理，从而有效提高冷库的满仓率是物流企业发展的核 心因素。 节省人力 平台式冷链物流企业可连接上下游多方需求，在帮助生鲜经营者提升供应链能 力上具有较大优势，未来发展潜力较大感谢小码大众在本次报告 写作中给予的支持 小码大众 特别鸣谢 小码大众成立于2015年7月，创始之初是一家智能冷链共配平台，为超市、 餐厅和经销商等提供智能共享冷链配送服务，2020年全面转型为农食品S2b 新冷链物流服务商，赋能园区+垂直细分品类，打造次终端经销商集采共配 冷链物流平台39 2021 LeadLeo 头豹研究院布局中国市场，深入研究10大行业，54个垂直行业的市场变化，已经积累了近50万行业研究样本，完成近10,000多个独立的研究咨询 项目。 研究院依托中国活跃的经济环境，从物联网、人工智能、冷链物流等领域着手，研究内容覆盖整个行业的发展周期，伴随着行业中企业的创立， 发展，扩张，到企业走向上市及上市后的成熟期，研究院的各行业研究员探索和评估行业中多变的产业模式，企业的商业模式和运营模式，以专 业的视野解读行业的沿革。 研究院融合传统与新型的研究方法，采用自主研发的算法，结合行业交叉的大数据，以多元化的调研方法，挖掘定量数据背后的逻辑，分析定性 内容背后的观点，客观和真实地