三次分配的国际经验比较.pdf

Table_ReportDate 2021 年 11 月 03 日 Table_ReportName 证券研 究报告 策略深度 报告 相关研 究 Table_ReportList 限产的影响 仍在延续 2021.10.31 理解中国宏 观经济系 列 5 2021.10.27 房产税，一 场意义重 大而又深 远的变 革 2021.10.24 三季度 GD P 为什么 破 5 ？ 2021.10.18 被证伪的宽 信用 2021.10.14 独立性 声明 作 者 保 证 报 告 所 采 用 的 数 据 均 来 自 正 规 渠 道， 分析逻辑 基于本人 的职业理 解， 通 过合理 判断并得出 结论， 力 求客观 、 公正 ， 结 论不受 任何第三方 的授意、 影响，特 此声明 。 风险提 示 关注国 内相 关政 策的 变化 。 Table_ReportAuthors 宏 观总量组 分析师：李 奇霖（分 析师） 联系方式：021-61634272 邮箱地址： 资格证书： S 1 2 0 0 5 2 0 1 1 0 0 0 2 分析师：孙 永乐（研 究助理） 邮箱地址： 资格证书： S 1 2 0 0 1 2 1 0 3 0 0 0 5 Table_Title 三 次 分 配 的 国 际经 验 比 较 报告摘 要 Table_Summary 简单来 说 ， 三 次分 配 是 指居 民或企 业在 道德 、 文化 等因 素的影 响下 ， 自愿以 募集 、 捐赠 、 资 助 、 义 工等 慈善 、 公 益方 式 对所属 资源 和财 富进 行分配 ， 是对 初次 分配 和 二次分 配的 一个 额外 补充 。 即 三次 分配 主要 依 靠的是 社会 主体 的道 德水 平。 在经过 多年 的发 展之 后 ， 中国慈 善捐 赠事 业不 断发 展。 但是 在监 管 制度、 信息 透明 度、 慈善 激励机 制等 方面 还有 进一 步提高 的空 间。 本文在 分析 海外 发展 经验 的基础 上， 对后 续我 国慈 善 事业的 发展 提 出以下 几点 建议 ： 第一， 完善 慈善 捐赠 税收 优惠政 策， 推动 慈善 公益 事业发 展。 比如 提高扣 除限 额比 例 ， 将 个人 捐赠的 扣除 限额 从目 前 的 30% 提 高到 50% ， 将企业 的抵 扣比 例也 做一 个提高 。 第二 ， 完 善国 内慈 善公 益 事业在 信息 披露 制度 领域 的建设 ， 提高 信 息透明 度。 第三， 完善 监管 制度 建设 。 比如 可以 通过 完善 国内 相关法 律法 规， 出台具 体的 鼓励 措施 等， 推动 国 内第 三方 评估 机构 的发展 。 () 2021-11-04 未经红塔证券许可 任何人不得以任何形式翻版、复制、刊登、转载和引用 p1 105258请务必阅读 末页的重 要说明 2 Table_PageHeader 2021.11.03 正文目 录 1. 三次分配情况简析 . 4 1.1. 国内慈善事业发展阶 段 . 5 1.1.1. 第一阶段是改革开 放之前 . 5 1.1.2. 第二阶段是在 1978 年到 1992 年 . 6 1.1.3. 第三阶段是在 1993 年到 2011 年 . 7 1.1.4. 第四阶段是 2011 年到 2018 年 . 7 1.1.1. 第五阶段是 2019 年至今 . 9 1.2. 国内慈善事业的现状 . 10 1.3. 我国慈善事业存在的 不足 . 13 1.3.1. 激励机制有待进一 步完善 . 13 1.3.2. 监管机制有待改进 . 16 1.3.3. 透明度有待进一步 提高 . 17 2. 海外慈善公益事业的 发 展经验 . 19 2.1. 美国慈善事 业的发展 . 19 2.1.1. 美国慈善事业的激 励机制 . 21 2.1.2. 美国慈善事业的监 管机制 . 24 2.2. 英国慈善事业的发展 . 26 2.2.1. 英国的税收优惠 . 29 2.2.2. 英国的监管机制 . 31 3. 国内慈善事业的下一 步 . 33 () 2021-11-04 未经红塔证券许可 任何人不得以任何形式翻版、复制、刊登、转载和引用 p2请务必阅读 末页的重 要说明 3 Table_PageHeader 2021.11.03 图目录 图 1. 国内慈善事业发 展 阶段 . 6 图 2. 关于促进慈善 事 业健康发展的指导意 见 内容详解 . 8 图 3. 慈善法内容 详 解 . 9 图 4. 国内基金会发展 情 况 . 10 图 5. 国内相关慈善单 位 募集资金的情况 . 11 图 6. 社会组 织捐赠收 入 情况 . 11 图 7. 企业是社会捐赠 的 主体 . 12 图 8. 各类型企业慈善 捐 赠情况 . 12 图 9. 100% 抵扣事项 . 14 图 10. 个人捐赠扣除细则 . 15 图 11. 基金会透明度总览 . 18 图 12. 地区分化明显 . 18 图 13. 美国慈善捐款总额 及其占 GDP 比重连年攀 升 . 19 图 14. 捐赠收入类型分布 . 20 图 15. 慈善捐赠用途 . 20 图 16. 个人捐赠的慈善抵 扣需满足的条件 . 21 图 17. 个人捐赠的慈善抵 扣比例 . 22 图 18. 美国如何对非货币 性资产定价 . 23 图 19. 美国不同层面政府 对慈善机构的监督 . 25 图 20. 英国志愿服务参与 率较高 . 27 图 21. 英国分年龄段居民 参与慈善捐赠的占比 情况 . 27 图 22. 英国居民的捐赠渠 道 . 28 图 23. 慈善捐款资金用途 . 29 图 24. 慈善委员会的职权 . 31 图 25. 年度报告应该披露 的内容 . 32 表目录 未找到目录项。 () 2021-11-04 未经红塔证券许可 任何人不得以任何形式翻版、复制、刊登、转载和引用 p3请务必阅读 末页的重 要说明 4 Table_PageHeader 2021.11.03 此前 习近平总 书记 主持 召 开中央财经委 员会第十 次 会议 ，会议明 确表示 “我们正在向 第二个百 年 奋斗目标迈进 ，适应我 国 社会主要矛盾 的变化， 更 好满足人民日 益增长的 美 好生活需要， 必须把促 进 全体人民共同 富裕作为 为 人民谋 幸福 的着 力点 ，不 断夯实 党长 期执 政基 础 ” 。 要实现共同富 裕， 很重 要 的一点就是要 做好分配 工 作。会议也明 确的表 示后续 要 构 建初 次分 配、 再分配 、三 次分 配协 调配 套的基 础性 制度 安排 。 在上一篇与共 同富裕相 关 的文件里，我 们已经 分 析 了国内再分配 的情况 以及海外在再 分配方面 的 一些经验。在 这一篇文 章 里，我们重点 来关注一 下 “三次 分配 ”的 情况 。 1. 三 次 分 配 情 况 简析 三次分 配 的 概念 最早 可以 追溯 到 90 年代。 比如 厉以 宁 在 1991 年 发表 的 论共 同富 裕的 经济 发展 道路 一文 中就 阐述 了的 这一概 念。 文章指出影响 收入分配 的 有三种力量： 一是市场 机 制（ 主要对收 入的初 次分配发挥 作用 ） ；二 是政 府（同时对 初次分配 和再 分配发生作 用） ；三是 道 德力量 （其 是指 对收 入初 次分配 和再 分配 的结 果发 生作用 ） ， 比如 个人 间的 转 移支付 、捐 款等 。后 续厉 以宁也 多次 发文 对三 次分 配进行 了进 一步 的阐 述。 简单来说， 三 次分配 是 指 居民或企业在 道德、文 化 等 因素的 影响 下，自 愿以募 集、 捐赠 、 资 助、 义 工等慈 善、 公益 方式 对所 属资源 和财 富进 行分 配 ， 是对初 次分 配和 二次 分配 的一个 额外 补充 。 在分析国内慈 善公益事 业 的发展情况之 前。我们 可 以先来 梳理一 下，到 底什么因素会 影响居民 和 企业参与慈善 公益事业 。 对于社会公众 而言，因 为 他们很难自己 一对一或 一 对多的进行实 地帮助， 所 以他们一般都 会通过专 门 的慈善 组织 来参 与到 慈善 公益事 业之 中。 因此 ，简单概 括一下 ， 整 个慈善活动包 含三个主 体 ：捐赠方（企 业或居 民） ， 慈善 组织 （大 致可 以分 为官方 和非 官方 组织 两大 类， 前者 比如 红十 字会 ， 后者比 如 XX 基金 会） 和 受益方 。 相应的，要想 使得这个 传 导渠道顺畅， 国内慈善 公 益事业稳步发 展，也 就需要 有这 么几 个条 件： 第一， 居民 和企 业参 与慈 善公益 事业 的意 愿高 （源 头） 。 第二， 居民 和企 业能 够便 捷的找 到可 靠的 参与 慈善 公益事 业的 渠道 。 第三，中介组 织能够获 取 居民和企业 等 的信任（ 比 如增加资金来 源和使 用的透 明度 ） 。 第四，慈善公 益组织能 够 履行好自身的 责任，将 募 集来的资金有 效的投 向有需 求的 群体 。 对于第一点 ， 是什么驱 动 居民和企业参 与到慈善 事 业里面的呢？ 我们觉 得可能有两种 力量，一 是 居民的道德水 平，道德 水 平越高的 人自 然会更愿 意 为他人 伸出 援助 之手 。 () 2021-11-04 未经红塔证券许可 任何人不得以任何形式翻版、复制、刊登、转载和引用 p4请务必阅读 末页的重 要说明 5 Table_PageHeader 2021.11.03 这一点也往往 和经济水 平 相联系，比如 我们就常 说 “ 仓廪实而知 礼节， 衣食足 而知 荣辱 ” ， 那么 在 道德的 驱动 下， 自己 经济 能力的 提高 也会 让我 们能 够更好 地 去 帮助 他人 。 二是外部的推 动，除了 内 生动力之外， 外部推动 力 对于居民等参 与慈善 公益事业也至 关重要。 比 如从世界 各国 的实践中 ， 我们也能够看 到往往政 府 会通过提供税 收优惠 、 名 誉激励等方式 来推动居 民 、企业等参与 到 慈善公益 事业当 中。 对于第二点也 很容易理 解 ， 其核心就是 减少摩擦 成 本 。比如在居 民想要 捐款的 时候 ，能 够很 快的 找到一 家可 靠的 中介 机构 。 此前可 以通 过增 加慈 善中 介机构 的数 量等 方式 来做 到这一 点。 而近 年来 ， 随着互 联网 的发 展， 借由 互联网+ 慈善 的方 式， 居 民 等能够 十分 便 捷 的参 与到 慈善公 益事 业之 中。 这在 很大程 度上 减少 了摩 擦成 本。 相比于第一、 第二两点 ， 第三点对于慈 善公益事 业 的发展至关重 要。慈 善公益组织在 居民和企 业 的慈善行为中 扮演着中 介 的作用，而要 想扮演好 中 介作用，就需 要获得社 会 公众的信任 ， 让社会公 众 知道他们在将 钱捐给中 介 之后， 资金 是真 正的 拿去 帮助那 些需 要帮 助的 人， 自己的 爱心 没有 浪费 。 但是这种中介 行为，必 然 会面临“委托 代理” 模 式下的困境， 委托人 的利益和代理 人的利益 并 不一定是完全 一致的。 因 此在这时候如 何管理好 中 介机构 ，降 低委 托代 理成 本，就 很重 要了 。 要想做 到这 点， 可能 可以 从 这么几 点入 手， 比如 需要 有 完善的 法律 制度 ， 通过法律的方 式来规范 慈 善公益组织的 行为 ，再 比如 要求 公益慈 善组织定 期 披露财 务报 告等 等； 二来 慈善组织 等 可以借 助 互联网等 工具 ，做好信 息 的披露，提高 资金使 用的透 明度 ； 三来加大对违 规等行为 的 惩治力度 ， “毁 灭总是比 建 设更简单 ” ，对 于违 法违规 募集 、挪 用慈 善捐 款等行 为应 该加 大打 击力 度等等 。 那么在过去几 十年里，中国 在慈善公益 事业上做 的 怎么样，之后 又有什 么需要 进一 步 完 善的 呢？ 接下来 我们 来详 细看 一下 。 1.1. 国 内慈 善事 业 发 展阶 段 回顾中 国慈 善事 业的 发展 历程， 大致 可以 将其 分为 这几个 阶段 ： 1.1.1. 第一阶 段是改革开放之前 在计划经济时 代，民间 慈 善事业 总体来 说并 没有 太 大的发展空间 。建国 之后，慈善事 业 主导权 整 体收归到政府 手中，比 如 董必武在 新 中国的救 济 福利事业一 文中表示 新 中国的救济福 利事业是 “ 在人民政府领 导下，以 人 民自救 自助 为基 础而 进行 的人民 大众 的救 济福 利事 业” 。 () 2021-11-04 未经红塔证券许可 任何人不得以任何形式翻版、复制、刊登、转载和引用 p5请务必阅读 末页的重 要说明 6 Table_PageHeader 2021.11.03 而此前的福利救助事业则被认为是 统 治 阶 级 欺 骗 与 麻 痹 人 民 的 装 饰 品, 亦或是 少数热 心人士的 孤 军苦斗 。即此 前的民间 慈 善公益事业往 往被认为 是 “伪善 ” 。 建国后 ， 国 内成 立了 一些 部 门专门 来负 责相 关事 宜。 比 如 中国 在 1950 年 成立了 中国人 民救济总 会 ，由该机构 协 助政府组 织 群众进行生产 自救，劳 动 互助， 以推 进人 民大 众的 救济福 利事 业， 并担 负国 际救济 工作 。 同年，其他相 关慈善组 织 也进行了改革 ，比如中 国 红十字会改组 ，并定 位于中 央政 府领 导下 的人 民卫生 救护 团体 ； 中 国福 利 基金会 改名 中国 福利 会， 等等。 总的来 说，这一 时 期，慈善事业 均是以国 家 为主体的 ，由 国家相关 单 位负责 国内 公益 慈善 事业 的运行 。 图 1. 国内慈善事业发展阶 段 资料来 源： 作者 整理 ，红 塔证 券 1.1.2. 第二阶 段是在 1978 年到 1992 年 改革开 放后 ，国 内慈 善组 织开始 零星 恢复 ，比 如 在 1981 年中 国儿 童少 年基金会成立 ，这也是 新 中国成立后的 第一家国 家 级公募基金会 （基金会 是 指利用自然人 、法人或 者 其他组织捐赠 的财产， 以 从事公益事业 为目的， 按 照本条 例的 规定 成立 的非 营利性 法人 ） ， 隶属 于全 国 妇联 ， 其主 要是 负责 中国 儿童少 年教 育福 利事 业 。 民间慈 善事 业在 这一 时期 也有所 恢复 。比 如 1985 年 爱德 基金 会成 立 ， 这是 中国改革 开放后最 早 一批成立、并 具有公募 资 格的基金会和 在国内外 具 有重要 影响 力的 民间 组织 。 () 2021-11-04 未经红塔证券许可 任何人不得以任何形式翻版、复制、刊登、转载和引用 p6请务必阅读 末页的重 要说明 7 Table_PageHeader 2021.11.03 不过 ，总体来 说这一时 期 ，国内慈善事 业 规模比 较 小，发展比较 缓慢， 政府主 导的 色彩 依旧 较为 浓重。 1.1.3. 第三阶 段是在 1993 年到 2011 年 1993 年开 始 ， 在 政策 的支 持下 ， 国 内慈 善事 业稳 步 发展 ， 国 内慈 善事 业 进入 稳步发展 时期。 这 一 时期相关政策 不断改善 ， 慈善组织数量 稳步扩张 ， 居民对 慈善 事业 的接 受程 度也越 来越 高。 政策方 面 ， 在 1993 年 ， 出 于鼓励 企业 和个 人进 行捐 赠 等方 面的 考虑，对 于捐赠 支出 ，企 业和 个人 所得税 都出 台了 相关 的优 惠政策 。 比如 1993 年 出台 的 中 华 人民共 和国 个人 所得 税法 实施条 例 颁 布 ， 明 确个人将其所 得对教育 事 业和其他公益 事业捐赠 的 部分，按照国 务院有关 规 定从应 纳税 所得 中扣 除。 同年，颁布的 中华人 民 共和国企业所 得税暂行 条 例 也表示 纳 税人用 于公益 、救 济性 的捐 赠， 在年度 应纳 税所 得 额 3% 以 内的部 分， 准予 扣除 。 除了税 收优 惠之 外， 市场 对慈善 的态 度也 在改 变。 1994 年人 民日 报刊 发 为慈善正名 一文， 明 确表示“社会 主义需要 自 己的慈善事业 ，需要自 己 的慈善 家” 。 自 此之 后， 慈 善事业 特别 是民 间慈 善事 业 开始 逐渐 得到 社会 群众 的认可 。 在政策的鼓励 下，国内 慈 善事业开始稳 步修复， 不 过在发展初期 ，相关 监管、 鼓励 制度 不 够 完善 ，存在 虚假 捐赠 、捐 赠后 续流程 不完 善等 现象 。 因此 为了鼓励 捐赠，规 范 捐赠和受赠行 为，保护 捐 赠人、受赠人 和受益 人的合 法权 益， 促进 公益 事业的 发展 ， 在 1999 年 ， 国内专 门制 定了 中 华人 民共和 国公 益事 业捐 赠法 。 这也是国内第 一部与捐 赠 相关的法律， 其对捐赠 的 领域、捐赠和 受赠的 对象、捐赠财 产的使用 和 管理以及相关 优惠措施 与 法律责任都进 行了规范 。 该法律 的出 台为 我国 慈善 事业发 展奠 定了 法律 基础 。 此后 ， 国 内慈 善事 业的 开 始稳步 发展 ， 比如 在 2004 年国内 出台 了 基 金 会管理 条例 、 对企 业和 个 人捐赠 的税 收优 惠政 策不 断增加 和完 善 （ 比如 对企 业捐赠 支出 的税 前抵 免额 度从此 前 的 3% 调高 到了 12% ） 、 完善 了捐 赠税 收抵 免的制 度建 设（ 出台 关 于公益 性捐 赠税 前扣 除有 关问题 的通 知 ）等 等。 1.1.4. 第四阶 段是 2011 年到 2018 年 第四阶 段 是 2011 年到 2018 年， 这一 阶段 国内 慈善 事 业进入 了蓬 勃发 展 期，相关制度 建设不断 完 善， 国内慈善 组织数量 和 捐赠规模稳步 走高，慈 善 事业逐渐 法 制化 、规 范化 。 2012 年发 布的 国家 “ 十 二五 ” 时 期文 化改 革发 展 规划纲 要 明 确提 出 后续要“广泛 开展志愿 服 务活动，建立 完善社会 志 愿服务体系 ， 大力发展 社 会慈善 事业 ” 。 () 2021-11-04 未经红塔证券许可 任何人不得以任何形式翻版、复制、刊登、转载和引用 p7请务必阅读 末页的重 要说明 8 Table_PageHeader 2021.11.03 此后 ， 在 2014 年 11 月， 国务院 出台 关 于促 进慈 善事业 健康 发展 的指 导意见 ， 这 也 是新 中国 成 立以来 ， 第 一个 以中 央政 府名义 出台 的指 导、 规范 和促进 慈善 事业 发展 的文 件。 该文 对 我国慈 善事业发 展 的各项方面都 提出了明 确 的要求，比如 文件明 确要培育和规 范各类慈 善 组织，表示 要 大力发展 各 类慈善组织， 规范慈善 组 织行为 、确 保慈 善活 动公 开透明 ，是 促进 慈善 事业 健康发 展的 有效 保证 。 文件还 提出 到 2020 年 ， 慈善监 管体 系健 全有 效， 扶持政 策基 本完 善， 体制机 制协 调顺 畅， 慈善 行为规 范有 序， 慈善 活动 公开透 明， 社会 捐赠 积极 踊跃， 志愿 服务 广泛 开展 ，全社 会支 持慈 善、 参与 慈善 的 氛围 更加 浓厚 ，慈 善事业 对社 会救 助体 系形 成有力 补充 ，成 为全 面建 成小康 社会 的重 要力 量。 图 2. 关于促进慈善事业 健康 发展的指导意见 内 容详 解 资料来 源 ： 关于 促进 慈善 事业 健康 发展的 指导 意见 ，红 塔证 券 到了 2016 年， 中国 慈 善 法 正 式出 台， 该法 律也 成 为了中 国慈 善法 治 建设的基础性 法律。比 如 慈善法对国内 的慈善组 织 、慈善活动等 都进行了 明 确的规 定。 同时，为了促 进国内慈 善 事业的发展， 该法律还 专 门在第九章列 明了相 关的促 进措 施， 比如 ： 第一 ， 税收优 惠 。自然 人 、法人和其他 组织捐赠 财 产用于慈善活 动的， 依法享受税收 优惠。企 业 慈善捐赠支出 超过法律 规 定的准予在计 算企业所 得 税应纳税所得 额时当年 扣 除的部分，允 许结转以 后 三年内在计算 应纳税所 得 额时扣 除。 另外，境外捐 赠用于慈 善 活动的物资， 依法减征 或 者免征进口关 税和进 口环节 增值 税。 () 2021-11-04 未经红塔证券许可 任何人不得以任何形式翻版、复制、刊登、转载和引用 p8请务必阅读 末页的重 要说明 9 Table_PageHeader 2021.11.03 第二，土地政 策优惠。 比 如慈善法规定 ， 慈善活 动 需要慈善服务 设施用 地的，可以依 法申请使 用 国有划拨土地 或者农村 集 体建设用地 。 慈善服务 设 施用地 非经 法定 程序 不得 改变用 途。 第三，名誉奖 励。比如 慈 善法规定， 国 家建立慈 善 表彰制度，对 在慈善 事业发展中做 出突出 贡 献 的自然人、法 人和其他 组 织，由县级以 上人民政 府 或者有 关部 门予 以表 彰。 在慈 善法 颁 布后 ，相 关配套 的政 策也 在陆 续出 台，比 如 在 2016 年 10 月 颁布 了 关于 慈善 组 织开展 慈善 活动 年度 支出 和管理 费用 的规 定 ，在 2017 年的 颁布 了 志愿 服 务条例 等 等。 图 3. 慈善法内容详解 资料来 源 ： 慈善 法 ，红 塔证 券 1.1.1. 第五阶 段是 2019 年至今 第五阶段是 2019 年至 今 ，这一 个阶 段最 明显 的特 征在于 慈善 事业 和第 三次分 配相 结合 ，成 为中 国分配 制度 的重 要组 成部 分。 2019 年召 开的 党的 十九 届 四中全 会 明 确表 示 “ 重视 发 挥第三 次分 配作 用， 发展慈 善等 社会 公益 事业 ” 。 也是 从这 里开 始， 我们 开 始将第 三次 分配 与慈 善 公益事 业相 联系 。 十四五规划也 明确表示 要 “ 加大税收、 社会保障 、 转移支付等调 节力度 和精准 性， 发挥 慈善 等第 三次分 配作 用， 改善 收入 和财富 分配 格局 ” 。 同时， “十 四五 ” 民 政事 业发展 规划 ， 规划 明确 提 到了要 促进 慈善 事业 健康发展， 积 极发挥慈 善 在第三次分配 中的重要 作 用 。配合全国 人大常委 会 () 2021-11-04 未经红塔证券许可 任何人不得以任何形式翻版、复制、刊登、转载和引用 p9请务必阅读 末页的重 要说明 10 Table_PageHeader 2021.11.03 开展中华人 民共和国 慈 善法修改工 作，出台 关 于发挥第三次 分配作用 进 一步促 进慈 善事 业健 康发 展的政 策措 施。 其中，还重点 提 出了要 规 范发展互联网 慈善。健 全 促进互联网慈 善发展 的政策措施和 监管体系 ， 加大互联网慈 善支持引 导 力度，激励互 联网慈善 模 式创新 、 业 态创 新、 管理 创 新、 技 术创 新， 督促 指导 互 联网募 捐平 台透 明化 、 规范化 发展 。 可以预 计， 后续 慈善 和公 益事业 在国 内会 得到 进一 步的发 展。 1.2. 国 内慈 善事 业的 现状 上面我们简单 对国内的 慈 善事业的发展 阶段进行 了 划分。在这里 我们 来 看一下 目前 国内 慈善 事业 的发展 现状 。 在经过多年的 发展之后 ， 国内慈善和公 益事业发 展 态势良好，慈 善组织 规模稳 步扩 大， 从事 志愿 服务的 人数 不断 增长 ，相 关制度 也在 逐渐 完善 。 慈善组 织方 面。 根据 民政 部的数 据， 截至 2020 年 底，全 国共 有经 常性 社会捐 赠工 作站 、 点和 慈 善超 市 1.5 万个 （其 中慈 善超 市 4655 个） 。 全 年共 有 2401.4 万人 次在 民政 领域提 供 了 5741.1 万小 时志愿 服务 。 同时 ， 国 内基 金会 数量 也 在稳步 发展 。 中国 民政 部 数据显 示 ，2020 年国 内基金 会数 量同 比增 长了 的 11.2% ，其 中不 具有 公 开募捐 资格 的基 金会 数量 达到 了 6296 个， 相比 于 2019 年 增加 了 626 个 ； 具有公 开募 捐资 格的 基金 会数量 达到 了 2136 个 ， 相比 于 2019 年增 加了 221 个。 图 4. 国内基金会发展情况 资料来 源 ： 2020 年 民政 事业 发展 统 计公报 ，红 塔证 券 0 2 4 6 8 10 12 14 16 18 0 1000 2000 3000 4000 5000 6000 7000 2016 年 2017 年 2018年 2019年 2020年 不具有公开募捐资格的基金会（个） 具有公开募捐资格的基金会（个） 合 计 增 长率（% ）（右轴） () 2021-11-04 未经红塔证券许可 任何人不得以任何形式翻版、复制、刊登、转载和引用 p10请务必阅读 末页的重 要说明 11 Table_PageHeader 2021.11.03 从具体慈善组 织规模上 看 ，我国慈善捐 赠的主要 接 收方是基金会 和慈善 会 ， 两 者 合 计 获 得 捐 赠 收 入 超 过 1029 亿 元 ， 占 总 慈 善 收 入 的 比 重 达 到 了 71.6% 。 图 5. 国内相关慈善单位募 集资 金的情况 资料来 源 ： 2018 年 度中 国慈 善捐 助 报告 ， 红塔 证券 募集资 金方 面 ， 国内 慈善 捐赠规 模稳 步扩 大 。 2020 年 全国 社会 组织 捐赠 收入 1059.1 亿 元， 比上 年 增长 21.3% 。2020 年慈 善 捐赠规 模大 幅增 长可 能 和 2020 年疫 情相 关 。 受 疫情影 响， 国内 纷纷 为受 疫情影 响明 显的 地区 捐款 捐物。 比如 ， 在 2020 年 多家信 托公 司设 立了 以抗 击新冠 肺炎 为目 的的 慈善 信托 。 图 6. 社会组织捐赠收入情 况 资料来 源 ： 2020 年 民政 事业 发展 统 计公报 ，红 塔证 券 序号 捐赠对象 年度捐赠收入（亿元） 1 基金会 645.88 2 慈善会 383.95 3 政府部门 171.91 4 除基金会、慈善会之外的社会组织 89.82 5 事业单位 60.16 6 红十字会系统 39.4 7 宗教场所 24.39 8 人民团体和免登记组织 7.38 9 其他 16.26 1439.15 合计 786.7 729.2 919.7 873.2 1059.1 0 200 400 600 800 1000 1200 2016年 2017年 2018年 2019 年 2020年 社会组织捐赠收入（亿元） () 2021-11-04 未经红塔证券许可 任何人不得以任何形式翻版、复制、刊登、转载和引用 p11请务必阅读 末页的重 要说明 12 Table_PageHeader 2021.11.03 从慈善捐赠的 主体上来 看 ，国内慈善事 业的捐赠 主 体是企业，根 据 中国 慈善联 合会 的数 据， 2019 全年， 企业 捐赠 款物 931.47 亿元， 同比 增长 4.56% ， 占捐赠 总量 的 61.7% 。 我国 内地的 个人 捐赠 达 398.45 亿元， 同比 增 长 10.54% ， 占捐赠 总量 的 26.3% 。 从 企 业 的 性 质 上 来 看 ， 目 前 民 营 企 业 是 社 会 捐 赠 的 主 力 ， 全 年 捐 赠 约 450.3 亿 元， 占企 业捐 赠 总量的 50.55% 。国 有企 业全年 捐赠 310.90 亿元， 占总量 的 34.90% 。 图 7. 企业是社会捐赠的主 体 资料来 源 ： 2018 年 度中 国慈 善捐 助 报告 ， 红塔 证券 图 8. 各类型企业慈善捐赠 情况 资料来 源 ： 2018 年 度中 国慈 善捐 助 报告 ， 红塔 证券 () 2021-11-04 未经红塔证券许可 任何人不得以任何形式翻版、复制、刊登、转载和引用 p12请务必阅读 末页的重 要说明 13 Table_PageHeader 2021.11.03 另外值得关注 的一点是 ， 国内互联网慈 善在过去 几 年里也获得了 明显的 发展。 以腾讯基金会 为例，借 助 着互联网平台 ，腾讯基 金 会的公益筹款 规模快 速增长 ， 社会 群众 对互 联 网慈善 的认 可度 也越 来越 高， 在 2013 年 的时 候 ， 腾 讯公益 的筹 款总 额才 刚刚 突破 1 亿 元， 而截 至 2021 年 10 月 ， 腾 讯公 益累 计 募集金 额已 经达 到 了 167.5 亿， 参与 人数 则达 到 了 5.7 亿人 次。 以比较 热门 的 “99 公 益日 ” 为 例 ，2020 年 99 公益日的 活 动互 动人 次高 达 18.99 亿， 是去 年的 2.15 倍 ；共计 有 5780 万人 次共计 捐赠 了 23.2 亿资 金，叠 加企 业和 腾讯 基金 会的捐 赠 资 金， 合计 募集 了 30.4 亿的 资金 。 1.3. 我 国慈 善事 业存 在的 不足 在经历了多年 的发展之 后 ，我国慈善公 益事业得 到 了快速的发展 。但我 们也要看到目 前要想推 动 国内慈善公益 事业进一 步 发展，助力第 三次分配 ， 还有不 少需 要改 进的 地方 。 正如我们最前 面提到的 ， 要想发展国内 慈善公益 事 业，一是要从 捐赠者 的角度出发， 思考如何 提 高居民、企业 参与到慈 善 事业中的热情 ；二是要 从 中介机构的角 度出发， 思 考如何减少委 托 代理 成 本，提高效率 ；三是如 何 发挥好慈善公 益事业的 资 金，用好慈善 资金。在 分 析国内存在的 问题时， 我 们也是 从这 几个 角度 入手 。 1.3.1. 激励机 制有待进一步完善 在激励机制方 面，目前 最 常见的激励机制 主要是 从 这么几个角度 入手， 比如税 收优 惠 （ 个税 和企 业所得 税抵 扣） 、 名 誉奖 励 （比如 此前 就提 出要 完善 慈善表 彰奖 励制 度， 设立 各种慈 善奖 项） 。 这 里我 们 重点把 目光 放在 税收 制度 上。 目前， 国内 对 居 民和 企业 慈善捐 赠支 出都 有专 门的 税收优 惠政 策。 中 华 人民共 和国 企业 所得 税法 第一章 第九 条规定 ： 企业 发 生的公 益性 捐赠 支出 ， 在年度 利润 总 额 12 以 内 的部分 ， 准 予在 计算 应纳 税所得 额时 扣除 ； 超 过年 度利润 总 额 12 的 部分 ， 准予结 转以 后三 年内 在计 算应纳 税所 得额 时扣 除。 2019 年颁 布的 关 于公 益 慈善事 业捐 赠个 人所 得税 政策的 公告 则 明确 规定 居民个人 发生的公 益 捐赠支出，在 综合所得 、 经营所得中扣 除的，扣 除 限额分 别为 当年 综合 所得 、 当 年经 营所得 应纳 税所 得额 的 30% ； 在 分类 所得 中扣除 的， 扣除 限额 为当 月分类 所得 应纳 税 所 得额 的 30% 。 当然，除了这 类基础的 免 税政策之外， 也有一些 专 门的减税政策 ，也就 是对于 个人 或企 业捐 款实 行 100% 的 抵扣 。 比如 在 2020 年， 财 政部 专 门发布 财 政部 税 务总 局 关于支 持新 型冠 状 病毒感 染的 肺炎 疫情 防控 有关捐 赠税 收政 策的 公告 ， 公告 规定 企业 和个 人直 () 2021-11-04 未经红塔证券许可 任何人不得以任何形式翻版、复制、刊登、转载和引用 p13请务必阅读 末页的重 要说明 14 Table_PageHeader 2021.11.03 接向承担疫情 防治任务 的 医院捐赠用于 应对新型 冠 状病毒感染的 肺炎疫情 的 物品， 允许 在计 算应 纳税 所得额 时全 额扣 除。 另外， 向福利 性、 非营利 性老年 服务机 构捐 赠 ，通 过宋庆 龄基金 会等 6 家单位 用于 公益 救济 性的 捐赠 等 等也 是全 额扣 除。 这里举 一个 例子 。 比如 小 王今年 综合 所得 应纳 税所 得额 为 100 万 ， 无其 他所得 ， 这时 候小 王通 过 某慈善 基金 会 （符 合规 定 的慈善 组织 ） 捐款 50 万。 按照规 定小 王的 抵扣 额度 为 100*30%=30 万 ，也就 是说小 王只 能够 抵 免 30 万元， 即应 税所 得额 为 70 万元。 如果 小王 这 50 万 均 是防疫 捐赠 ， 那 么理 论 上就可 以完 全抵 免， 即应 税所得 额 为 50 万元 。 图 9. 100% 抵扣事项 资料来 源： 网络 资料 ，红 塔证 券 文件 细则 财政部 税务总局关于支持新型冠 状病毒感染的肺炎疫情防控有关捐 赠税收政策的公告规定 企业和个人直接向承担疫情防治任务的医院捐赠用于应对新型冠状病毒感染的肺炎 疫情的物品，允许在计算应纳税所得额时全额扣除。 财政部 国家税务总局关于对老年 服务机构有关税收政策问题的通知 对企事业单位、社会团体和个人等社会力量，通过非营利性的社会团体和政府部门 向福利性、非营利性的老年服务机构的捐赠，在缴纳企业所得税和个人所得税税前 准予全额扣除。 财政部 国家税务总局关于中国老 龄事业发展基金会等8家单位捐赠所 得税政策问题的通知 对企业、事业单位、社会团体和个人等社会力量，通过中国老龄事业发展基金会、 中国华文教育基金会、中国绿化基金会、中国妇女发展基金会、中国关心下一代健 康体育基金会、中国生物多样性保护基金会、中国儿童少年基金会和中国光彩事业 基金会用于公益救济性捐赠，准予在缴纳企业所得税和个人所得税前全额扣除。 财政部 国家税务总局关于向宋庆 龄基金会等6家单位捐赠所得税政策 问题的通知 对企业、事业单位、社会团体和个人等社会力量，通过宋庆龄基金会、中国福利会 、中国残疾人福利基金会、中国扶贫基金会、中国煤矿尘肺病治疗基金会、中华环 境保护基金会用于公益救济性的捐赠，准予在缴纳企业所得税和个人所得税前全额 扣除。 财政部 国家税务总局关于向中华 健康快车基金会等5家单位的捐赠所 得税税前扣除问题的通知 对企业、事业单位、社会团体和个人等社会力量，向中华健康快车基金会和孙冶方 经济科学基金会、中华慈善总会、中国法律援助基金会和中华见义勇为基金会的捐 赠，准予在缴纳企业所得税和个人所得税前全额扣除。 财政部 国家税务总局关于中国医 药卫生事业发展基金会捐赠所得税 政策问题的通知 对企业、事业单位、社会团体和个人等社会力量，通过中国医药卫生事业发展基金 会用于公益救济性捐赠，准予在缴纳企业所得税和个人所得税前全额扣除。 财政部 国家税务总局关于中国教 育发展基金会捐赠所得税政策问题 的通知 对企业、事业单位、社会团体和个人等社会力量，通过中国教育发展基金会用于公 益救济性捐赠，准予在缴纳企业所得税和个人所得税前全额扣除。 财政部 国家税务总局关于教育税 收政策的通知 纳税人通过中国境内非营利的社会团体、国家机关向教育事业的捐赠，准予在企业 所得税和个人所得税前全额扣除。 财政部 国家税务总局关于纳税人 向农村义务教育捐赠有关所得税政 策的通知 企事业单位、社会团体和个人等社会力量通过非营利的社会团体和国家机关向农村 义务教育的捐赠，准予在缴纳企业所得税和个人所得税税前的所得额中全额扣除。 财政部国家税务总局关于对青 少年活动场所、电子游戏厅有关所 得税和营业税政策问题的通知 对企事业单位、社会团体和个人等社会力量，通过非营利性的社会团体和国家机关 对公益性青少年活动场所（其中包括新建）的捐