2022-2023年惠民保用户洞察报告.pdf

2022-2023年惠民保用户洞察报告前 言 近年来，地方政府相关部门指导、保险机构商业运作、与基本医保衔接 的城市定制型商业医疗保险在国内百余个城市掀起热潮。整体来看，商业健 康险保费规模增长有所放缓，而城市定制型商业医疗保险发展如火如荼，参 保人数、保费规模继续保持快速增长。在国内多个城市，城市定制型商业医疗保险被称为“惠民保”。在产品上，惠民保从一定程度上借鉴了百万医疗险的设计，对于参保人的限制更少（年龄、既往症、健康状况等）、保费更低，具备更普惠的性质，在构建多 层次医疗保障体系、降低因病致贫 和 因病返贫的风险、进一步增强国内居民 保险意识等方面，起到的作用很可能超过以往任何一款商业健康险。究其本质，惠民保仍是一款商业医疗保险产品，惠民保的用户有哪些区 别于其他商业健康险用户的特征？在投保了惠民保之后，用户有哪些保险方 面需求有望被进一步发掘出来？惠民保的崛起，是否会对原有的商业健康险 市场格局产生影响，对百万医疗险产生替代效应？用户对惠民保的了解程度 如何，对惠民保理赔的满意度如何，都有可能影响到下一阶段惠民保乃至整 个商业健康险的发展。本报告以水滴数据库结合外部调研结果，通过用户访谈、调研问卷等形 式，对 2000 多位惠民保用户进行研究，分析结果仅供参考，任何机构或个 人在未经 授权 的 情 况下，不得修改、复 制本报告内 容，更 不得 用于商业用 途。如因 侵权 行为 给 水滴 公司造成 任何 损失，水滴对 此 保 留追 究相关 法律责 任的 权利。目 录 一、惠民保用户规模分析 4二、惠民保用户特点分析 51、年龄 52、收入及 保障 情 况 63、地 域及受教育情 况 7三、用户对惠民保的认知和需求 81、惠民保 目前 整体 认知率 和 渗透率 相对 较 低 82、超 半 数的惠民保投保用户是 首 次 购买 商业保险 93、用户对惠民保产品关 注点 TOP31 04、互联网 是用户 认知 惠民保的 主要渠道 115、用户对惠民保 认知 仍 存 在 不足 1 26、近 四成 未 购买 惠民保用户 认 为“有 社 保 就够 了”13四、购险驱动力和购买渠道偏好 141、购买 惠民保原因 TOP3 142、大 多数用户通过 互联网 保险 平台 或惠民保 专属公众号完成购买 153、越 来 越 多用户以 家庭 为 单 位 购买 惠民保 164、各 城市续保意 愿 有 升 有降，部分城市可 达 90%以上 17五、惠民保的潜力和差异用户 181、惠民保赔 付情 况 182、惠民保保险 教育 意 义深远 193、惠民保和百万医疗险，两者存 在 重叠但不 能 完全 替代 204、惠民保与百万医疗险的用户 差异 21一、惠民保用户规模分析 从 20 15 年 深圳首 次 推 出“重 特 大疾 病 补充 医疗保险”算 起，惠民保 已 经 历六 年多的发展 时间。2020 年后，随着推 出惠民保的城市 不断 增 加，惠 民保用户规模进 入 快速增长阶段。据 公开 数据，2020 年 全 国 累 计超 4000 万人参保惠民保。截 至 202 1年 12月 31 日，全 国 28省推 出了 177 款“惠民保”项目，总 参保人出超过 1.4 亿 人次，保费 约 14 0亿元。从 目前已 经 公布 的 各 个城市惠民保参保 率 来看，与 当 地的经 济 发展程度、居民保险保障意识、商业保险 密 度 及深 度 息息 相关：一 线 城市 中，北京“普惠健康保”202 1年参保人数 突破 307.3 万，总 参保 率达 16.8%；上 海“沪 惠 保”推 出 首 年的 总 参保人数超过 739 万，参保 率 为 38.5%；广州“穗岁 康”202 1年度参保人数 达 到 367 万，参保 率 为 28.2%；深圳“重 特 大疾 病 补 充 医疗保险“202 1年参保人数 达 796 万，在 全 国政府 引 导 支 持型商业保险 项 目中 参保人数位居 第 一。其他城市 中，参保 率 超过 40%有 浙江省 的 丽 水、衢州、绍兴、嘉兴，超 过 35%有 山东省 的 淄博、潍坊 等城市。目前 多个城市的惠民保仍在 开 放投保 过程 中，惠民保参保人数持续上 升。公开数据显示，截至 4月中旬，2022 年惠民保已在 22 省 63 地推出 94 款 产品，覆盖超 2500 万人次，保费收入 25 亿元。按照当前趋势预计，2022 年 底，惠民保参保人数规模有望突破 8000 万。惠民保参保人数超过 2亿之后，整体规模或将由快速增长趋于平稳增长。二、惠民保用户特点分析 1.年龄 目前，市场上在 售 的一年 期 商业医疗保险产品，投保年龄通 常 以 65 岁 为上限，少数产品 将 投保年龄放 宽 至 80岁。惠民保投保门 槛 低，对参保人的 年龄 没 有限制，能 够吸引 一部分因为年龄原因 无法购买 商业医疗险的 高 龄 群 体。由 于 高 龄 群 体的 加入，拉高 了惠民保用户的 平均 年龄。从多 家第三 方机 构的调 查 结果来看，惠民保用户的平均年龄多在 45-50 岁之间，要高于商业 医疗保险用户的平均年龄。值得注 意的是，在惠民保的参保人 中，相 当 一部分 高 龄人 群 是 子女 代为 投保。通过水滴用户研究 中心 的调研结果 显示，在 随 机 抽取 的 2000 多位惠 民保用户 中，有 30%只 为 自己购买 惠民保，有 70%为 家 人 购买 惠民保（图 1）。以水滴用户研究 中心 对 我 国 某 城市的惠民保用户调研为 例，从年龄来 看，购买惠民保的用户以 40-60 岁年龄段最多，40 岁以上的用户占比合计超 七成（图 2）。图 1 图 230%70%惠民保为谁而买 为自己购买惠民保 为家人购买惠民保 6%20%30%33%11%惠民保投保用户年龄分布 35岁以下 36-40岁 41-50岁 51-60岁 61岁以上*以某城市惠民保年龄分布数据为例2.收入及保障情况 惠民保 诞 生至 今 经 历 了“萌芽-探索-爆 发-规 范 发展”四 个阶段。在 前 期 阶段，惠民保参与 主 体 呈现 多 元 性，与 社 保结合 紧密 性相对 较弱。随着 政 府、医保局的 介入力 度 逐渐加大，“商 社深 度结合”的惠民保模式 逐渐成 为 主流。目前，大 多城市的惠民保 项目 都 支 持医保个 账划扣。根 据水滴用户研究 中心 调研结果 显示，有 97%的惠民保用户 缴纳 了 社 会 保险，3%的用户 处 于 无社 保状 态（图 1）。随着我 国 社 保参保 覆盖 的 深 度普 及，以 及 惠民保产品的进一步规 范化 发展，无社 保用户的 比 例将 进一步下降。另 外，根 据水滴用户研究 中心 对 我 国 某 城市的惠民保用户调研数据，购 买惠民保的用户收入水平集中在 3000-8000 元之间。占比超 5成。此 外，月 收入 在 2000 元 以下的用户 占比 为 16%，月收入 在 2000-3000 元 之 间 的用户 占比 为 19%，月收入 在 8000 元及 以上的用户 比 例 相对 较 低，为 12%（图 2）。图 1图 280%17%3%有：是城镇职工社保有：是城乡居民社保（含新农合）无 社保情况 16%19%31%22%7%3%1%1%2000 元以下 2000-3000 元 3000-5000 元 5000-8000 元 8000-10000 元 10000-15000 元 15000-20000 元 20000 元以上 个人月收入*以某城市惠民保年龄分布数据为例3.地域情况 惠民保 呈现 出 明 显 的地 域 特征，目前“一城一 策”的运行 策略，有 助 于 根 据 当 地经 济 发展水 平、医疗保障政 策、大 病保险有关数据、居民保障需 求，因地制 宜 的 开 发产品。发展 态 势 上，惠民保呈现从一、二线城市向三、四线及以下城市延伸扩 张的态势。调研报告 显示，一、二、三、四线 用户 占比 约 在 20%左右，其 中，三线 城市用户 占比最 高 为 25%，二 线 城市用户 占比最 低为 19%，差异 并 不 明 显。五 线及 以下城市用户 比 例 明 显较 低为 14%，县 域 城市的惠民保产品 渗透 率 仍有 待 进一步 提 高。根 据 公开 数据，截 至 202 1年 12月 31 日，全 国 共 推 出了 177 款“惠民保”，共 1.4 亿 人次参保。惠民保 已 经 覆盖 了 28省 244 个地 级 市，未来 势必 将 向 低 线 城市继续 拓 展。20%1 9%25%22%1 4%一线 二线 三线 四线 五线及以下 地域情况三、用户对惠民保的认知和需求 1.惠民保目前整体认知率和渗透率都相对较低 本 节 数据来 源 于水滴保险研究 院 202 1年 08月 的调研，随着 惠民保产品 的 加 速发展，当前 惠民保 认知率 和 渗透率将 有所 提 升。3.1.1 认知率 惠民保整体 认知率较 低为 8.4%。城市分 布 层面，一 三线 城市用户 认知 相对 较高，为 10%左右。目前 惠民保在 五 线及 以下城市 落 地 较 少，用户 认知 度 较 低，仅为 5.9%；年龄层面，40岁 以上 大 年龄人 群 对惠民保关 注 度相对 更 高，超过 14%，年 轻 群 体 中认知 度低，24岁 以下用户 认知率 仅为 4.4%。3.1.2渗透率 惠民保 渗透率 为 4.6%，认知 转 化率 为 54.8%。在 比 较成 熟 的 高线 核 心 保险市场，转 化率 更 高，一 线 城市的 渗透率 可 达 6.6%。年龄层面，40岁 以 上人 群渗透率 更 高，可 达 9%。但 从 教育 意 义 来 讲，年 轻 群 体保险 教育 意 义 更 大，特别是 24岁 以下的年 轻 人，目前渗透率 仅为 2.3%。2.70%4.60%4.70%3.10%6.60%4.60%5.9%8.7%10.1%5.3%10.2%8.4%五线及以下 四线 三线 二线 一线 整体 9.0%9.0%5.2%3.8%1.8%2.3%14.2%14.8%9.2%8.1%4.6%4.4%50岁及以上 40-49岁 35-39岁 30-34岁 25-29岁 24岁以下 惠民保认知率及渗透率2.超半数的惠民保投保用户是首次购买商业保险 相 较 于发 达 国 家，我 国商业健康险 深 度和 密 度仍有 待提 升。商业健康险 覆盖率不充 分，将加重 国 家 基本医疗保障体系的 压 力。惠民保以普惠的 价 格 和 友好 的投保 条件，打 开 了下 沉 市场和年 轻 群 体的保险市场，广 泛提 升 了国 民的风险和保障意识，对保险普 及 有 深远 意 义。调研数据 显示，在现有惠民保用户中，有 54.4%的用户购买的第一份商 业保险就是惠民保。从城市分 布 来看，这 个 趋势 在下 沉 市场 中 尤 为 明 显，在 五 线及 以下城市 的惠民保用户 中，有 64.8%的用户是 首 次 购买 商业保险（图 1）。从年龄 群 体来看，对 40岁 以下 较 年 轻 群 体的保险普 及 意 义 更 大，尤 其是 24岁 以下的 青 年 群 体，惠民保为其 第 一 份 商业保险的 比 例 占 62.2%（图 2）。54.4%64.8%57.7%51.5%55.0%52.6%0.00%10.00%20.00%30.00%40.00%50.00%60.00%70.00%整体 五线及以下 四线 三线 二线 一线 54.4%48.3%47.9%56.6%60.7%54.1%62.2%0.00%10.00%20.00%30.00%40.00%50.00%60.00%70.00%整体 50 岁以上 40-49 岁 35-39 岁 30-34 岁 25-29 岁 24 岁以下 惠民保为首份商业保险占比 图 1（按城市分布）图 2（按年龄分布）3.用户对惠民保产品认知 TOP3：价格优惠、政府背书、保障齐全 水滴调研 显示，用户对惠民保产品特 点 排名 前三 的关 注 内 容 分别为：“价 格 优 惠 亲 民”、“政府 牵头”、“保障 齐 全”，占比 为 72%、64%和 51%。另 外，用户对惠民保的关 注认知受 到年龄和地 域 的影响，年龄在 50 岁 以上、一线、二线城市用户对产品的认知更清晰；30 岁以下、五线及以下 用户对产品的认知相对较少。随着 惠民保业 务 的 深入 发展，政府 及 相关部门的参与程度 也 由 早 期 的“浅 层参与”向“深 层指导”转变，多 省 份 已 经出 台 相应的 文件 规 范 对惠民 保 项目 进行 专项支 持，包括 山东、浙江、江 苏 等 省 级 医保部门，开 始 在 全省 范 围 内 大力推 动 惠民保 项目。保险产品的 信 任度是以往用户进行 购 险 决策 时 的 阻碍 之一，在 深 层指导 下的惠民保 项目，政府 及 相关部门往往对产品设计和赔 付率 有一定 要 求，产 品性 价比 更 高，对 培 育全 民保障意识，以 及 保险行业建 立 长 期 的 口碑树立也 具有一定意 义。用户对惠民保产品的认知 TOP530 岁 以下 30-39 岁 40-49 岁 50-岁 以上 一线 城市 二线 城市 三线 城市 四线 城市 五线 及以下*备注：年龄和城市级别的数据为差值，即各细分人群占比与 总 人群的 占比之差，蓝色代表高于总体的占比，黄色代表低于总体的占比4.互联网是用户认知惠民保的主要渠道 大 多数城市的惠民保 项目 都有 第三 方 互联网平台 参与，互联网平台 传播 快、覆盖广，成 为惠民保 项目 的 主要 宣传 渠道。微信 公众号、保险 APP、资 讯 平台 也 成 为了用户了解惠民保的 主要途 径 之一。水滴调研 显示，惠民保的认知渠道 TOP 5为：周边亲友/同事、微信公 众号、保险 APP、保险业务员和头条等资讯平台。从城市来看，一 二 线 城市用户的 信 息渠道 更为 丰富，五 线及 以下城市用 户 主要 以保险业 务员、抖音/快 手 等 短视频 平台 为 主。从年龄来看，40岁 以下人 群 信 息渠道 更为 丰富，保险 APP、保险业 务员、资讯 平台、抖音/快 手短视频 平台 等 渠道 皆 有 涉猎，50岁 以上人 群主要 以 电 视新闻、广 告 渠道 获 取 资讯。从性别来看，女 性的 信 息渠道 相对 丰富，男 性对 电视新闻/广 播、短信 通 知 的接 受 度更 高。用户对惠民保产品的认知渠道5.用户对惠民保认知仍存在不足：对免赔额、等待期、是否可续保的认知度低 随着 惠民保的 大范 围 普 及，在一定程度上 提 升 了国民的保险意识 教育。但 同 时，也 需 要注 意到，用户对惠民保产品的 认知 和理解仍 然 存 在 不足。水滴调研 显示，从产品理解程度来看，用户对 免 赔 额、等 待 期、无法 保 证 续保的 认知 程度 较 低，只有 11%的用户了解惠民保无法保 证 续保，仅 25%和 34%的用户了解产品是否有等待期及免赔额。对惠民保产品理解 不充 分，是 带 来理赔 端争议 的 主要 原因，也 是影响惠 民保普惠定位和可持续发展的 重要 因 素。因 此，对于经 营 方而 言，在 项目推介时，需 要注 意 避免扩 大 宣传 和 虚假 承诺，对产品的保 额、免 赔 额、等 待 期、赔 付 比 例 等 重要 内 容 进行 全 面 宣传。对与参保 群众 而 言，也 需对惠民保产品有 正确 的理解，对保费和理赔 预 期 有 更 清晰 的 认 识。惠民保产品认知 倒 数 Top511%25%34%37%41%无法保证续保 产品有等待期 产品有免赔额 保额较高 不限健康状况 可以带病参保6.近 四成 未 购买惠民保用户认为“有社保就 够 了”近 几 年，虽然 惠民保发展速度很快，但 从整体数据来看，国民的保险意 识仍需继续 提 升。2020 年，我 国健康险保险 密 度为 581.6 元/人/年，而 像 日 本、德 国等保险市场 成 熟 的国 家，保险 密 度于 20 18 年 已达 3000-4000 元/人/年。*根 据水滴调研 显示，在未 购买 惠民保的用户 中，近一 半 用户是因为 已 经 购买 了百万医疗、重疾 险等其他保险，还 有近 四成 用户 认 为“有 社 保 就够 了”，还 有 20%的用户因为理赔门 槛较高。此 外，数据 显示，有 19%的用户 不知道 在哪 里 购买 惠民保产品，以 及 有 10%的用户所在地 没 有相应的惠民保产品。现 阶段，惠民保 主要 落 地在一 二 线 城市，或 GD P水 平较高 的 三线 城市。四线及 以下城市用户的保障 缺口 仍 然 处 于 待 满 足 状 态，对于下 沉 市场而 言，存 在更多的可 开 拓空 间 和增 量 市场。*数据来源：预见 2021：2021 年中国健康保险行业全景图谱(附市场现状、竞争格局和发展趋势等)_ 行业研究报告-前瞻网()知道惠民保 但未 购买的 原因 48%38%20%19%10%已经购买了其他保险（如：百万医疗/重疾险）有社保就够了（很多药都在社保范围内）理赔门槛高 不知道在哪里购买 所在地没有相应产品四、购险驱动力和购买渠道偏好 1.购买惠民保 原因 TOP3：价格优惠、政府 牵 头有保障、可以 补充 社保 调研 显示，在 购买 惠民保的用户 中，有 54%的用户看 中 其 价 格 优 惠 亲 民 特 点，51%的用户因政府 牵头 具有 公 信 力，45%的用户 认 为惠民保可以 成 为 社 保的 补充。但 用户 受 惠民保门 槛 降低、保障 责 任 全 面等，具有 显 著 普惠特性的 购买 激励 因 素 影响 却 相对 较 低。值得 关 注 的是，仅 28%的用户因惠民保 不 限健康 状况而参保，但 在 50岁 以上用户 中，此 占比提 升 至 35%。22%23%28%29%29%34%45%51%54%不限职业 保额较高 不限健康状况 不限年龄 亲友推荐 保障齐全 可以补充社保 政府牵头有保障 价格优惠亲民 选择给自己/家 人购买惠民保的 原因6.1%42.6%46.2%48.5%0.0%10.0%20.0%30.0%40.0%50.0%60.0%不记得 传统保险公司 互联网保险平台（蚂蚁保险、微保、水滴保等）惠民保专属公众账号 2.大 多数用户 通 过互联网保险平台或惠民保 专属 公众号 完 成购买 随着线 上 购 险方式的普 及，通过 互联网渠道 投保惠民保产品 也十 分 便捷。大 多数城市的惠民保 项目 都有 第三 方 互联网平台 参与，互联网平台 搭 建的 线 上投保 入 口也 成 为用户 购 险的 主要渠道。目前，惠民保 微信 公众账号、承 保保险 公司 微信 公众账号、当 地医疗保 障局 微信 公众账号、当 地 主要 媒 体 微信 公众账号 等 几乎 都 开 设了惠民保产品 的投保 入 口。水滴调研数据 显示，有 48.5%的用户 通 过惠民保 专属 公众 账 号购买，四 线及以下城市用户 通 过 此 渠道购买的比 例 更高，约 为 51%；另 有 46.2%用户 通过 蚂蚁 保险、微 保、水滴保等 互联网 保险 平台 进行 购买。此 外，约 有 42.6%的用户通过保险 公司线 下人 员 推广完成购买，由 于惠 民保与 互联网 保险的 深 度 绑 定，大 多数保险 公司 惠民保 线 下展业人 员也 通过 线 上投保的方式 完成 保 单 的 购买 和 提交。惠民保购买渠道四线和五线用户在惠民保 专属 公众号购买的比 例 更高，约 为51%3.越 来 越 多用户以 家庭 为 单位 购买惠民保 随着 医保 支 持的 力 度 加大，惠民保与 当 地医保个人 账 户 打 通，直 接 使 用 医保个 账 余 额 划扣 保费，已 经 成 为惠民保 支付 的“标配”，也让 惠民保的 购 买 变 得 更 加 便捷，大 幅促 进惠民保的参保 率。据保险行业 自 媒 体“慧 保 天 下”统 计：-无 个人 账 户 支付 的 成 都、广州，两 地惠民保参保 率 为 15%和 6%；-个人 账 户 统 一 划扣，通过 回 复 确 认 的 佛 山，其参保 率 为 20%；-个人 账 户 统 一 划扣 并默 认 参保的 深圳，惠民保参保 率达 53%；-个人 账 户 自愿支付 的 浙江省，惠民保参保 率均 超过 15%。其 中，政 府 积极 推 动 的 丽 水、衢州、杭 州 等地参保 率高达 85%、65%、45%。在投保对 象 上，大 部分惠民保产品 支 持医保个人 账 户 家庭 共 济 使 用，除 自己 外，还 可通过 账 户余 额 为 直 系 亲 属购买，以 家庭 为 单 位 购买 惠民保的用 户 越 来 越 多。事实 上，202 1年 4月，国 务院办 公 厅 发 布 了 关于建 立 健 全 职工 基本医 疗保险门 诊共 济 保障机制的指导意 见，推 动 家庭成 员 之 间 医保个 账 共 济 使 用。此 举 有 利 于 提 高 医保基 金 的 使 用效 率，也 有 助 于 实 现 医保制度更 加公平 和可持续。2021-2022 年 部 分城市惠民保用户为 家 人投保占比*-上 海“沪 惠保”：为 家庭成 员 投保的人数 占比 近 55%-北京“普 惠 健康 保”：超 6成 用户 同 时给家 人投保-日 照“暖心 保”：有 70%以上 选择 为 家 人投保-淄博“齐惠保”：约 6成 用户 同 时给家 人投保*数据来源：根据公开数据整理4.各 城市续保 意愿 有 升 有 降，部 分城市可 达 90%以上 目前，多城市惠民保 项目已 经经 历 了一个或 者 多个投保 周 期，惠民保在 实际 运行 当中 面 临 的 最 大 的 潜 在风险 就 是“死亡螺旋”问 题。破 解“死亡螺 旋”的关 键 在于参保 率 和续保 率 的持续满 足。据 公开 数据 显示，“惠民保”参保 率 持续 提 升，202 1年上市的 项目 参 保 率 为 9.1%，较 2020 年整体 4.2%的参保 率 提 高 4.9 个百分 点。具体来看，各 地续保 情 况有 升 有降，存 在 较显 著 差异，一部分产品参保 率 有所 提 升，也 有一部分产品因保障 条 款设 置创新 力不足、宣传 力 度 不足 等 因 素，续保 率存 在下降 现 象。2021-2022 年 部 分城市参保/续保情况 统 计*成都“惠 蓉 保”：202 1年参保人数 达 到 39 0万，同比 增长 25.8%广州 惠民保：202 1年 85.5%的参保人为 老 用户 淄博“齐惠保”：2022 年 超 9成 用户有 清晰 续保意 愿 珠海“大爱 无 疆”：202 1年参保人数 由 103.95 万人降至 75.98 万人 佛山“佛 医保”:202 1年参保人数 由 95 万人降至 80余万人。目前，多数城市在 此前 产品基 础 上进行了保障和 服务 的 双 重升 级，来 刺 激 续保 率 的 提 升。比 如 2022 年 沪 惠保与 202 1版 本相 比，保障内 容“两 增 衣 一 扩”，增 加 了 CAR-T前 沿 医疗和 15 中海 外特 药，国内特 药 由此前 的 21种 扩 展至 25种，适 应症 由 原来的 17 种扩 充 至 23种。降低投保门 槛、增 加 特 药 品 种、降低 免 赔 额、提 升 赔 付 比 例、拓 展保障 人 群、探索“惠民保+公 益救助”等多 种 保障形式等，已 经 成 为下一阶段惠 民保产品 吸引 用户持续参保的 主要 策略。*数据来源：根据公开数据整理五、惠民保的潜力和差异用户 1.惠民保赔 付 情况：赔 付 率 提升，理 赔 满意 度 达 90%公开 数据 显示，202 1年惠民保产品 共 有 18 个地区 公布 了理赔数据，这 18 个地区 覆盖 参保人 4200 万，保费 收入 50亿元，理赔 金额 29亿元，获 赔人 数 38 万人，赔 付率 58%。不 同 产品赔 付受当 地基本医保保障水 平、保险 责 任设 置、保 单 经 营周 期 等多 种 因 素 影响。整体来看，惠民保产品在分 摊 用户医疗 支 出 压 力 方面能 够 产生 积极 影响，提 高 用户保险保障的 获 得 感。故 今 年，很多地方医保部门定制惠民保都对赔 付率 提 出了很 高 的 要 求，包括 80%、85%、90%，乃至 95%以上。比 如 浙江、山东 等 省 明确 发 文 要 求，惠民保的赔 付率要达 到 85%-95%的水 平。数据显示，在水 滴调研 用户中，理 赔 满意 度 达 90%，48%的用户对 理 赔 非常满意，42%的用户比较 满意，10%的用户 理 赔 满意 度较低，主要 因 为 理 赔 门槛 高，有 些病种 不 能报销，占比分 别 为 50%和 33%。42%48%10%非常满意 比较满意 一般惠民保 理 赔体 验10%的用户体验一般原因 TOP2：（1）理赔门槛比较高（50%）（2）有些病种不能报销（33%）2.惠民保保险 普 及 意义深远：近 9成用户认为 除 惠民保 外还需配置其他 保险 惠民保的 推广 在保险国民 教育 普 及 方面起到了 重要 的 宣传 作用。随着 惠 民保产品 覆盖广 度和 深 度的 提 升，用户对商业保险的 认知 度和参保意 愿 也 随 之 提 升。长 期 来看，惠民保的 逐渐 普 及，对商业健康险发展 也 起到了一定的 正向刺激。水滴调研 显示，近 9成 用户 认 为 购买 惠民保之外仍需 配置 其他保险。其 中，重疾 险和 意外 险的 需求 占比最高，分 别 为 63%和 61%。其 次是 百 万医 疗险，占比为 43%，门 急诊/住院 医疗险 占比最 低为 32%。仅有 11%的用户 认 为“有惠民保 就够 了，不 需 要 配置 其他保险”，这 个 比 例 在 五 线 以下城市 用户 及 50岁 以上年龄用户 中 占比 更 高，分别为 17%和 21%。（图 1）在 配置 其他保险的原因 中，出于与惠民保可以相 互补充 的考 虑占比 为 81%，其他考 虑 因 素 主要 为惠民保的保障 范 围 有限、免 赔 额/理赔门 槛高、惠民保产品的保 额 不足 等。（图 2）63%61%43%32%11%重疾险 意外险 百万医疗险 门急诊/住院医疗险 有惠民保就够了，不 需要配置其他保险 81%45%38%29%11%可以相互补充 惠民保保障范围有限 惠民保有免赔额/起赔 线，理赔门槛较高 惠民保的保额不足 有惠民保就够了，不 需要配置其他保险 买了惠民保，还需 要 配置那些 保险？为 什么需 要 配置其他 保险？图 1 图 23.惠民保和 百 万医疗险，两者 存在 重叠，但 不 能完 全 替代 从产品层面而 言，惠民保与百万医疗险 皆 为费用低 且 保障 高 的商业健康 险产品，但 同 时，二 者 在运 营 模式、保障 范 围、投保门 槛 等方面 存 在一定 差 异。惠民保 百万医疗险 运营模式以“政府指导+保司承保+互 联网公司运营”模式为主商业保险 公司独立运营承保保障范围医保内外住院费用+特药费用+健康服务 为主医保内外住院费用+特药费用+健康服务+质子重离子治疗费用+门急诊费用+交通费用 等，相对更全面保障额度100-300 万元不等一般以 300 万元为上限100-600 万元不等一般以 600 万元为主保障期限 一年 一年，部分产品可长期续保保费价格 保费较低，一般在百元以下保费相对较高，依据性别及年龄差异化定价投保门槛门槛较宽松，大多不设年龄、职业、既往症等限制投保门槛相较惠民保而言更为严格投保时间 集中投保，统一生效 随时可投等待期 一般无等待期 有等待期，大多为 30 天 免赔额 多为 2 万左右 多为 1 万左右，可选等级惠民保 与百 万医疗险对比从用户层面来看，惠民保与百万医疗险，二 者存 在 重叠，但不 能 完全 替代。水滴调研 显示，人 生 第一款商业保险占比，惠民保 略 高于 百 万医疗险。在 同 时购买 百万医疗险和惠民保产品的用户 中，第 一款商业保险是惠民保的 用户 占比 为 20.5%，第 一款商业保险为百万医疗险的用户 占比 为 18.6%。（图 一）从 家庭 必 备保险 认知情 况来看，人生 第 一 份 保险是惠民保的用户 中，仍 有 3成 用户 认 为百万医疗险是 家庭 必 备保障；在 已 经 配置 了百万医疗险的用 户 中，亦 有 将 近 7成 的用户 认 为 还 需 要 配置 惠民保。（图 二）人 生 第一款商业保险占比 惠民保 百万医疗险 92%50%40%30%25%17%12%8%6%惠民保 重疾险 意外险 百万医疗险 寿险 门急诊/住院医疗险 教育金 年金险 财险 68%66%63%84%33%31%21%19%16%惠民保 重疾险 意外险 百万医疗险 寿险 门急诊/住院医疗险 教育金 年金险 财险（Base 人生第一份商业险是 惠民保）（Base 人生第一份商业险是 百万医疗险）家庭必备 保险认知 图 1图 24.惠民保 与百 万医疗险的用户 差异：年龄 偏 高、地域更下 沉、价格更 敏感 惠民保与百万医疗险的人 群 画像略 有 差异，具体来看：城市 差异 方面，一、三线 城市用户 配置 百万医疗险的 占比 更 高，二、四 线及 以下城市 配置 惠民保的 占比 更 高；年龄 差异 方面，40岁 以下人 群中购买 百万医疗险的 比 例 相对更 高，40-49 岁 用户 群 体更多 购买 惠民保产品；家庭收入 方面，家庭月收入 1.5 w-3w元 百万医疗 配置 率 更 高，1.5 w元 以下惠民保更 高。惠民保 VS 百 万医疗险用户 基础 人 口属性差异 年龄 地域 家庭 收入*以上数据仅代表购买过惠民保&百万医疗产品的用户属性差异对比，不代表两类产品的人群画像。