中国工薪阶层信贷发展报告-PPT.pdf

西南财经大学中国家庭金融调查与研究中心让中国了解自己，让世界认识中国中国 工薪阶层信贷发展 报告工薪阶层分布1工薪家庭信贷现状2工薪家庭 信贷 风险Contents目4工薪家庭信贷变化3工薪阶层分布1工薪阶层分布工薪阶层数量庞大，是构成中国劳动力人口的 主力全国就业人口中有 26%为工薪阶层 。根据 2016年 人力资源和社会保障事业发展统计公报 ，截至 2016年末，全国就业人员为77603万人，由此推算出全国工薪阶层人口数约为 2亿 人。工薪阶层是指依靠务工获取薪金收入的人员 。本 报告中我们 将受 雇于他人或企业 ， 并签订了正规劳动合同的人群 ， 无论收入高低均定义为工薪阶层 。26.0%31.8%25.1%14.6%2.5%39.4%32.4%7.2%18.4%2.6%工薪阶层临时工及自由职业者农民企业主其他全国 城镇数据来源： CHFS 2017工薪阶层分布80后和 90后、受过高等教育的人中工薪阶层占比较大33.9%36.3%27.5%20.2%6.0%66.1%63.7%72.5%79.8%94.0%90后80后70后60后其他工薪阶层 非工薪阶层2.0%10.7%32.3%67.0%98.0%89.3%67.7%33.0%未接受教育初等教育中等教育高等教育工薪阶层 非工薪阶层数据来源： CHFS 2017全国就业人口中有 26%为工薪阶层。工薪阶层分布东部和一线城市的工薪阶层占比较 高七成工薪阶层的年工资性收入超过 3万元33.4%20.5%21.4%58.8%35.4%18.9%66.6%79.5%78.6%41.2%64.6%81.1%东部中部西部一线城市二线城市其他城市工薪阶层 非工薪阶层4.0%22.9%43.8%18.8%10.5%工薪阶层工资性收入 分布1万以下1万 -3万3万 -6万6万 -10万10万以上其中均值为 5.7万元 ，中位数为 4.3万元数据来源： CHFS 2017工薪家庭分布全国有 26.9%的家庭属于工薪家庭狭义工薪家庭 ： 家庭中所有劳动力人口都是工薪阶层的家庭 。广义工薪家庭 ： 除包含狭义工薪家庭外 ， 还包含家庭劳动力人口中至少有一人是工薪阶层的家庭 。注 ：本报告对比了狭义工薪家庭和广义工薪家庭在财富 、 收入 、 支出 、 负债等方面的差异 ， 发现二者非常相似 ， 为了便于和非工薪家庭对比 ， 本报告以下部分的工薪家庭均指狭义的工薪家庭 。6.2%26.9%狭义工薪家庭 广义工薪家庭工薪家庭占比数据来源： CHFS 2017工薪家庭分布工薪家庭资产、收入和消费处于较高水平，生活品质较高数据来源： CHFS 2017资产： 工薪阶层 177.6万；非工薪家庭 91.6万15.4 8.7 7.9 5.6 平均收入（万元） 平均消费（万元）工薪家庭 非工薪家庭工薪家庭分布工薪家庭的少儿抚养负担较非工薪家庭重，且少儿教育支出额度也更多1.21 0.81 0.84 81.8%76.0% 76.5%有少儿成员的工薪家庭 有少儿成员的非工薪家庭 有少儿成员的家庭有教育支出家庭的平均教育支出额（万元） 有教育支出的家庭占比0.170.080.110.23少儿抚养比 老人抚养比工薪家庭 非工薪家庭数据来源： CHFS 2017工薪家庭分布工薪家庭的房产占比高于非工薪家庭；家庭金融资产组合的风险呈两极分化的特点，且工薪家庭中有较高风险的占比较高0.0% 10.0% 20.0% 30.0% 40.0% 50.0% 60.0%0(0,0.06(0.06,0.12(0.12,0.18(0.18,0.24(0.24,0.30工薪家庭金融资产组合风险工薪家庭 非工薪家庭78.2%13.2%0.9%7.7%工薪家庭资产结构房产 金融资产 工商业资产 其他资产非工薪家庭房产占比分别为 73.0%数据来源： CHFS 2017工薪家庭信贷现状2信贷的作用合理的信贷可以促进家庭财富的增加 ，刺激家庭消费39.45.69.9%7.5%主动负债家庭 被动负债家庭家庭财富增长（ 2013-2017）财富增加额（万元） 年均财富增长率1.30.54.9%2.9%主动负债家庭 被动负债家庭家庭消费增长（ 2013-2017）消费增加额（万元） 年均消费增长率主动负债家庭 2013至 2017年财富 和消费 增长速度 均 快于被动负债家庭 。数据来源： CHFS 2013、 2017主动负债：家庭有投资性负债 、 经营性负债和房产负债；被动负债：家庭仅有教育负债和医疗负债 。工薪家庭信贷需求工薪家庭的信贷需求高于非工薪家庭，其房产信贷需求较大26.513.3工薪家庭 非工薪家庭平均信贷需求额（万元）84.9%10.9%4.2%工薪家庭的信贷 需求额结构房产信贷需求消费信贷需求经营信贷需求56.4%18.8%24.8%非工薪家庭信贷需求额结构房产信贷需求消费信贷需求经营信贷需求数据来源： CHFS 2017信贷需求：包括家庭已经获得的正规和非正规借贷 ， 和尚未满足的资金需求 。工薪家庭信贷需求工薪家庭房产信贷需求较大的原因：工薪家庭中计划购房家庭比例较多87.5%25.3% 22.9%90.7%10.9% 10.5%房产持有率 计划购房比例 有房家庭中计划购房比例工薪家庭 非工薪家庭房产持有率与计划购房比例数据来源： CHFS 2017工薪家庭计划借入资金渠道工薪家庭更愿意从银行借入资金但在消费信贷上，工薪家庭向非银行渠道借款的倾向增高56.5%30.0%13.6%46.4%33.8%19.8%银行亲朋好友其他工薪家庭信贷计划借入渠道信贷需求 消费信贷需求35.7%46.5%17.9%27.9%52.9%19.3%银行亲朋好友其他非工薪家庭信贷计划借入渠道信贷需求 消费信贷需求数据来源： CHFS 2017工薪家庭信贷获得工薪家庭的信贷获得高于非工薪家庭40.1%7.1%30.8%5.3%信贷参与率 资产负债率信贷实际获得情况工薪家庭非工薪家庭12.96.2工薪家庭 非工薪家庭平均 信贷获得额（万元）数据来源： CHFS 2017， 城镇样本工薪家庭信贷获得工薪家庭实际获得的信贷中，房贷占比 最高； 消费 信贷中车辆信贷占比最大86.3%9.2%4.5%工薪家庭信贷 获得 额 结构房产信贷获得消费信贷获得经营信贷获得30.6%28.7%26.9%5.4%3.9%2.8%1.7%工薪家庭消费信贷 获得 额 结构车辆信贷其他信贷信用卡信贷投资信贷教育信贷医疗信贷耐用品信贷数据来源： CHFS 2017工薪家庭信贷缺口仅有一半家庭的信贷得到了满足工薪家庭和非工薪家庭均存在较大的信贷缺口 ,尤其是消费信贷满足度较低14.011.71.70.57.64.61.61.4总信贷房产信贷消费信贷经营信贷信贷缺口额度（万元）工薪家庭非工薪家庭47.2% 48.0% 40.4%42.9%38.8% 34.5%信贷满足度 房产信贷满足度 消费信贷满足度信贷满足度工薪家庭 非工薪家庭数据来源： CHFS 2017工薪家庭信贷区域特色城镇工薪家庭的信贷参与率较高广东、浙江、上海的资产负债率增长较快40.1%7.1%28.0%7.0%信贷参与率 资产负债率城镇 农村39.0%6.4%35.8%6.4%43.9%11.2%信贷参与率 资产负债率东部 中部 西部27.3%24.2%22.0%18.6%17.9%15.0%15.0%11.0%9.9%7.4%广东省浙江省上海市海南省安徽省黑龙江省河北省贵州省山东省青海省年均负债率增长 Top10（ 2015-2017）数据来源： CHFS 2017工薪家庭信贷变化3工薪家庭信贷变化家庭信贷持续增长34.9%38.3%39.6%6.2%6.9% 7.1%5%6%6%7%7%8%8%9%9%10%10%32%33%34%35%36%37%38%39%40%2013 2015 2017中国家庭信贷参与率 中国家庭资产负债率5.5% 5.1% 5.4% 5.4% 5.9%6.8%8.2% 8.4% 8.4%9.2% 9.1%0%1%2%3%4%5%6%7%8%9%10%0500000100000015000002000000250000030000002004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014总资产 总负债（贷款） 负债率数据来源： 中国国家资产负债表 2015：杠杆调整与风险管理 数据来源： CHFS 2013、 2015和 2017工薪家庭信贷变化消费信贷迅猛发展 ：工薪 家庭的消费信贷额增速高于房产信贷额增速 ，互联网参与率较高。20.2%15.3%25.7%12.5%工薪家庭 全国家庭家庭 信贷 额 增长 （ 2013-2017）房产信贷额年均复合增长率消费信贷额年均复合增长率数据来源： CHFS 2013、 201715.7%4.3%工薪阶层 非工薪阶层互联网金融参与率工薪家庭信贷变化方式灵活是工薪阶层选择互联网消费金融的主要原因54.2%9.1%8.0%6.8%6.6%5.2%3.8%6.3%工薪家庭选择互联网消费金融获取资金的原因方式灵活 方式新潮利息不高 分期偿还压力小自身资金不足 无需抵押 /担保审批快 其他数据来源： CHFS 2017工薪家庭信贷变化工薪阶层在互联网消费金融平台上的平均借款额为 4千 元且 92%以上 的家庭会提前或正常还款38374407 439630岁以下 30到 40岁 40到 50岁平均借款金额（元）13.7%79.0%3.5%3.8%38.5%60.0%0.9%0.1%0.5%提前偿还按时偿还逾期偿还无力偿还未开始偿还互联网消费金融平台客户还款情况小花钱包数据 CHFS调查数据数据来源：小花钱包业务数据 、 CHFS 2017数据来源：小花钱包业务 数据消费金融平台 TOP20排名 企业名称 综合评分 排名 企业名称 综合评分1 蚂蚁金服 100 11 拍拍贷 832 微众银行 99 12 分期乐 823 招联消费金融 95 13 宜人贷 814 捷信消费金融 94 14 人人贷 805 平安普惠 93 15 苏宁消费金融 796 京东金融 90 16 美 利 金融 78.57 中银消费金融 89 17 马上消费金融 788 中腾信 88 18 百度有钱花 779 小米小贷 87 19 易鑫车贷 76.510 趣店 85 20 米么金服 76数据来源：上市公司财报及公开信息排名计算：根据市场已有公开信息，从注册资本、股东背景、贷款期限、产品利率、放贷规模、在贷余额、资金来源、持牌情况、 放款速度、坏账 率 、风 控水平、盈利情况等维度，通过定量和定性分析相结合的方法，对现有的消费金融平台 进行评分 和 排名 。工薪家庭 信贷 风险4家庭负债率的中美对比中国家庭负债低于美国，但持续稳定增长77.0% 74.9%74.5%77.1%14.8% 16.5% 14.7%12.2%0%5%10%15%20%25%30%60%62%64%66%68%70%72%74%76%78%2007 2010 2013 2016美国家庭负债情况美国家庭信贷参与率 美国家庭资产负债率29.8%30.5%31.6%4.5%5.0% 5.5%3%4%5%6%7%8%9%10%29%29%30%30%31%31%32%32%2013 2015 2017中国家庭负债情况中国家庭信贷参与率 中国家庭资产负债率数据来源：美国 SCF 2007、 2010、 2013、 2016数据来源： CHFS 2013、 2015和 2017， 城镇样本家庭负债率的中美对比中国与美国 类似70、 80及 90后的信贷参与率和负债率远高于其他家庭， 80后较为突出42.1%53.5%45.6%35.2%15.9%73.7%84.8% 87.3% 84.4%66.9%90后 80后 70后 60后 50后中国信贷参与率 美国信贷参与率7.4% 10.5% 8.3% 5.4%2.8%30.2%46.3%28.6%14.1%6.1%90后 80后 70后 60后 50后中国资产负债率 美国资产负债率数据来源： CHFS 2017城镇样本 、 美国 SCF 2016工薪家庭债务风险整体来看，中国家庭的债务收入比低于发达国家，但处于上升趋势数据来源： CHFS 2013、 2015、 2017和 OECD官方 网站 ；美国 、 日本数据最早到 2015年 ， 韩国数据为 2013、 2015和 2016年 。0.61.16 1.281.60.631.121.351.690.651.79中国 美国 日本 韩国各国债务收入比2013 2015 2017工薪家庭债务风险需警惕低收入家庭的偿债 风险相比工薪家庭，非工薪家庭的偿债风险更需 警惕非工薪 家庭 中 高 债务收入比家庭占比较高28.5%15.1%10.2%7.9% 6.3%0,20% （ 20%,40% （ 40%,60% （ 60%,80% （ 80%,100%债务收入比大于 4的家庭占比70.6%65.2%18.2%14.6%11.3%20.2%工薪家庭非工薪家庭有债务家庭的债务 收入比分布0-2 2-4 4数据来源： CHFS 2017收入分组谢谢观看THANKS！中国家庭金融调查与研究中心四川省成都市青羊区光华村街 55号西南财经大学 610074电话 : +86 28 87352095/87092163传真 : +86 28 87352095/87092163邮箱 : prchfs