2021-2025年国家发展目标及其对房地产市场影响分析报告.pptx

中国 “ 十四五 ” 规划解读 2021-2025年国家发展目标及 其对房地产市场 影响分析报告 国家十四五 规划解读 十 四 五 规 划 主 要 发 展 目 标 关键词 相关指标 十三五目标 6.5% 十三五完成情况 5.7% 十四五目标 GDP增速 保持在合理期间，各年度视情提出； CBRE预测值： 5.5% 全员劳动生产率增速 战略新兴产业增加值占 GDP比重 * 6.6% 5.7% 高于 GDP增长 提质增效 15% 11.5%（ 2019） 17% 服务业增加值占比 * 研发强度 * 56% 54.5% 2.4% 未设置 全社会研发经费投入年均增长 7%以上、力争投入强度高于 “ 十三五 ” 时期实 际 2.5% 基础研究强度 * - 6.2% 8% 创新驱动 每万人高价值发明专利（件数） * 数字经济核心产业增加值占 GDP比重 * 总人口（亿） * - 6.3 12 - 7.8% 10% 14.2 14.0 (2019） 60.6%（ 2019） 5.6% 推动实现适度生育水平 65% 城镇化 消费升级 可持续发展 常住人口城镇化率 * 60% 人均可支配收入增速 城镇调查失业率 * 6.5% 与 GDP增长基本同步 5.5% -（登记失业率 6.0%）的方式提出今年中国经济的总体增长预期目标，表明将更重视经济发展的质 量和效率，同时确保地区经济发展目标和政策空间的灵活性。 CBRE预计， 2021年中国经济增速将达到 8.2%。 主要指标 2020年实际值 2.3% 2021年目标 财政和货币政策将逐步正常化。 3.2%的财政赤字率以及社融增速与名义经济增速匹配的设定将确保政策的连续 性和稳定性。 GDP增速 6.0% 十四五规划要点 新增城镇就业 城镇调查失业率 财政赤字率 地方政府专项债 M2增速 1186万人 5.2% 1100万人 80% 83.9% 重达到 ； 积覆盖率 以上 聚焦新一代信息技术、医药健康、 新能源智能网联汽车、绿色智慧 能源等产业 聚焦数字产业化、产业数字 化，打造具有国际竞争力的 数字产业集群 2300万人 2153.6万人（ 2019） 830亿美元 五年累计超过 500亿美 元 五年累计 830亿美元左 右 外商直接投资额（累计） 数字经济增速 或占比 无特定目标 6%左右 38%（占比， 2019） 增速 7.5%左右 6%左右 对房地产市场的影响 全社会研究与试验发展经 费支出占地区生产总值比 重 6% 北京将保持经济的快速发展， TMT已经成为 2020年写字楼和商务园区的第一大租户来源，在十四五期间， 在高精尖产业和数字经济快速发展的加持下， 写字楼和商务园区 市场的需求基本面有望得到进一步巩固和 提升； 7 速度 .5%，超过经济增长 人均可支配收入增速 碳排放总量 与经济增长同步 降幅达到国家要求 60% 4.5% 3.5% 4.1% 上海将保持经济高质量增长， 2020年全国的金融中心银行落户上海的数量占到全国总数的 70%以上，金 融市场规模扩大与开放以及鼓励支总部经济发展为 写字楼 市场带来强劲动能； 新增跨国公司总部超 过 200家（ 2015年 底： 535家） 跨国总部数量 * 771家 1,000家 加快战略性新兴产业发展，先进制造业与现代服务业深度融合的高端产业集群将为 物流工业地产 注入活力； 经济进入正向发展，各行业欣欣向荣，这将吸引 更多投资者 在商业地产领域进行布局， TMT、消费升级以 及人口红利将丰富投资渠道； 城镇居民人均可支配收入 * 72,000元 /人 72,232元 /人 年增速 5.0% 上海将加快推动服务消费升级，扩大健康消费、丰富体验消费，有利于 零售物业市场 创新融合发展。与此 同时，大力发展首发经济、打造全球新品首发地的目标将使上海继续引领全国的首店经济。 二氧化碳排放总量控 制在 2.5亿吨内 二氧化碳排放总量控制在 4300万吨 碳排放总量 * - 备注：带 *标注的指标为期末目标，带 标注的为期间目标 数据来源：上海市 “ 十三五 ” 规划、上海市 “ 十四五 ” 规划，上海统计局，世邦魏理仕， 2021年 3月 上 海 十 四 五 期 间 重 点 发 展 区 域 1 2 3 4 5 6 7 8 9 1 1 外滩 -陆家嘴 -北外滩 世博 -前滩 -徐汇滨江 张江高科 5 核心产业和要素集聚带 科创功能区 漕河泾开发区 杨浦双创示范基地 市北高新区 6 7 1 1 8 1 中以创新园 国家战略承载区 2 9 3 11 虹桥智谷 2 4 2 虹桥商务区 0 临港新片区 1 张江科学城 10 C B R E 解 读 | 广 州 十 四 五 规 划 主要经济数据 产业发展主要驱动力 科技产业 十三五目标实现情 十三五目标 十四五目标 况 在质量效益明显提升的基础 上实现经济持续健康发展 GDP增速 现代服务业 制造业 7.5% 6% 加快建设国家级重大科技基 础设施 实验室 重点领域研发攻坚，包括人 工智能、集成电路和智能网 联汽车等。 提交广交会辐射面和影响力， 建设国际会展之都 加快建设广州期货交易所， 提升其他金融平台能级 。 保持制造业比重稳定 壮大新兴支柱产业 加快发展新兴优势产业 服务业占 GDP比重 * 保持 1 7 0% 72.5% 金融业增加值占地区生产 总值比重 * 1 2% 8.6% 加快建设现代金融服务体系 1 （ 530万人 2019年末） 人口总量 * 1550万人内 2000万人（ 2035年） 扩大服务业对外开放。 7 （ .5% 2020年当年） 实际使用外资额增速 * - 对房地产市场的影响 进出口总值 2000亿美 元 进出口总值 1430亿美元 （ 2019年） 加快货物贸易优化升级，发 展新业态。 出口额 * 数字经济占比 * 研发强度 * - - 建设数字经济引领型城市 持续扩大科技研发投入 随着服务业开放进一步扩大，金融平台在广州的落地和发挥作用，服务业对 写字楼 的需求将持续增长； 广州快速延伸的市内、跨市轨道交通所带来的 TOD项目，以及未来将大规模实施的旧村改造项目，将带 来大量 零售物业 供应机会； 3% 2.87% 居民人均可支配收入增速 居民收入增长和经济增长基 本同步 与经济保持同步增长 8.1% 南沙港的扩建及相关疏港铁路的建设将提升广州港的辐射范围和影响力，与周边城市的 “ 同城化 ” 与 “ 一体化 ” 措施，将进一步巩固广州南中国交通枢纽和 物流 中心地位。而近年来快速发展的汽车产业和科技创新投入 的增加，都将对 工业 地产利好； 主要污染物排放减少， 污染防治取得关键进 碳排放总量 完成国家和省下达目 标任务 展，空气质量首次全面 达标 推动碳排放率先达峰 大湾区战略的实施将增强区域对人才的吸引力和提升整体竞争力，而与香港和澳门的融合 /合作将带来以 金融业为代表的服务业进一步开放的契机，是其他区域没有的优势。广州作为大湾区核心城市，是国内外 投资者进行 资产配置 的时候不可忽视的一个市场。 备注：带 *标注的指标为期末目标，带 标注的为期间目标， 根据广州 “ 十四五 ” 规划建议描述估计。 1 数据来源：广州市 “ 十三五 ” 规划、中共广州市委关于制定广州市国民经济和社会发展第十四个五年规划和二三五年远景目标的 建议，广州统计局，世邦魏理仕， 2021年 3月 广 州 十 四 五 期 间 重 点 发 展 区 域 8 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 越秀 珠江新城（天河中央商务区） 天河体育中心（天河中央商务区） 琶洲（广州人工智能与数字经济试验区） 广州国际金融城（天河中央商务区） 万博长隆片区 7 9 15 1 0 3 2 现代服务业示范区 科技产业集聚区 制造业基地 1 5 白云新城总部集聚区 中新知识城 13 4 4 广州科学城 6 天河智慧城 11 12 13 14 15 南沙科学城 庆盛片区 南沙科学城 明珠科学园 广州经济技术开发区 南沙经济技术开发区 增城经济技术开发区 11 14 12 C B R E 解 读 | 深 圳 十 四 五 规 划 主要经济数据 产业发展主要驱动力 十三五目标实 现情况 十三五目标 十四五目标 GDP增速 9.72% 7.04% 8.92% 战略性新兴产业和未来产业 现代服务业 金融产业创新发展 服务业占 GDP比重 * 尚未公布 6 1% 62.1% 构建一批战略性新兴产业增长 新引擎 着力发展新能源汽车，数字经 济等战略性先进制造业集群 大力发展知识密集型服务业 加大服务业领域开放力度 做大做强做优总部经济 建设国际会展中心城市 打造全球创新资本形成中心 推动金融双向开放 创建国家绿色金融改革创新试验 区 实施促进人口中长期均衡发展 战略。不断创造有利于城市发 展的人口总量势能。 人口总量 * 1,480万人 1,344万人 建设金融创新监管试验区 放宽前沿技术领域的外商投资 准入限制。 外商直接投资额增速 出口增速 - - 7.14% 0.72% 发挥贸易强市辐射带动作用， 打造国内优质产品出口集散 地。 对房地产市场的影响 到 2020 年，战略性新兴产 业规模达到 3 万亿元，起中 包含数字经济。 若参考专项规划 *2020-2023年 均增长率为 6.5%。 数字经济增速 7.20% 战略性新兴产业和未来产业的持续发展将带动科技板块办公需求的不断放大。研发、设计、会计、法律、 会展等现代服务业的着力发展以及对金融创新产业的政策倾斜将带动专业服务业和金融板块 写字楼 需求 的持续增长； 研发强度 * 4.25% 60,000 4.93% 64,878 5.0% 人均可支配收入 *(元 ) 尚未公布 深圳将建设成为国际消费中心城市，吸引聚集高端消费。实物消费提档升级、汽车消费推动和体育消费 领域的发展将带动相关品牌的扩张，为 零售物业市场 注入新的活力； 保税物流、冷链物流，以及国内大循环下传统消费的提升与新型消费的培育也将带动电商以及实体商业 类的物流需求不断放大，共同推动深圳 工业物流市场 的发展； 碳排放总量 /可再生能源 * 2020 年非化石能源达到一 次能源消费总量 的 15% 到 2030年，以先行示范标准完 成国家碳排放达峰行动任务 - 主要支柱产业实现高质量发展，租赁市场的健康发展以及良好城市前景将进一步增强 投资者 对深圳市场 的关注度。 备注：带 *标注的指标为期末目标，带 标注的为期间目标 专项规划全称为深圳市数字经济产业创新发展实施方案（ 2021 2023年） 数据来源：深圳市 “ 十三五 ” 规划、深圳市 “ 十四五 ” 规划建议，深圳统计局，世邦魏理仕， 2021年 3月 * 深 圳 十 四 五 期 间 重 点 发 展 区 域 1 2 3 4 5 6 7 8 9 1 蔡屋围 福田 CBD 后海 现代服务业示范区 金融产业高地 前海 蛇口 高新园 香蜜湖新金融中心 深圳湾超级总部基地 红岭新兴金融产业带 河套深港科技创新合作区 战略性新兴产业和 未来产业集聚区 9 1 2 2 1 7 6 3 6 8 10 0 4 4 5 部 分 已 公 布 “ 十 四 五 规 划 ” 全 文 的 二 线 城 市 的 主 要 发 展 目 标 十四五目标 重庆 关键词 相关指标 杭州 在 2025年达到 2.3 苏州 6%左右 宁波 年均 6.5% 成都 西安 6.5% 长沙 7%左右 郑州 （经开区 2000亿） 7% 青岛 - GDP增速 6-8% 高于 GDP增长 6%左右 万亿元 1 2 9（万元 /人， 020年价） 全员劳动生产率增速 - - 6% - 7% - 7% - - - - 35%（高新技术 提质增效 战略新兴产业增加值占 GDP比重 * - - 产业增加值占 12% 四新经济 40% 1 GDP比重） 十三五期末超 60% 十四五指标将淡化 服务业增加值占比 * - - - - - - 65% 8 +%（全社会研发 10.5%（研发经费 研发强度 * 4% - 4%左右 3.6% - 2.5% - - - - - - - 经费投入增长） 投入年均增长率） 基础研究强度 * - - - 创新驱动 4 5,000（有效专利 16（万人发明专 利拥有量，件） 50（每万人有效 专利拥有量，件） 每万人高价值发明专利（件数） * - 23.8 18 12 - 20 拥有量，件） 数字经济核心产业增加值占 GDP比 重 * 30% 30% 11% 高于全国平均水平 35% 5% 12% - 8.5% 总人口 * 常住人口城镇化率 * - - - - - - 常住人口 1,000万 - 常住 1,100万 城镇化 82% 达到 76% 80% 80% 73% 77% 82% - - （ 2035 远景目标 人均可支配收入增速 城镇调查失业率 * 突破人均 8.5万元 与 GDP增速同步 5% 与 GDP增速同步 6.5% 7.50% 7%左右 7% 人均 GDP4万美元） 消费升级 5%左右 3%以内 - 5%左右 5.5% 5.5% - - - 4% 新增就业 175万人 （ 高耗能产业占市 单位 GDP能耗 * - 省下达任务 省下达任务 省下达目标 省下达目标 省下达任务 省下达任务 国家下达目标 国家下达目标 - - - - 工业降低至 20%） 可持续发展 实施碳排放达峰行 动 单位 GDP二氧化碳排放 * - 备注：带 *标注的指标为期末目标，带 标注的为期间目标； 1：四新经济是指新技术，新产业，新业态，新模式经济（涵盖新一代信息技术等新兴产业）来源：各城市十三五规划，十四五规划纲要（草案），国家统计局，世邦魏理仕研究部， 2021年 3月 THANKS