2020新基建展望：新战略、新动力、新格局.pdf

2020新基建展望 新战略、新动力、新格局 亿欧智库 Copy right reserved to EO Intelligence, August 2020 EO Intelligence 前言 如果说 2020年，中国经济最热的词是什么？新基建绝对能排上号。基建并不是今天横空出世的，早在大秦帝国就开启了基建狂潮开挂模 式，驰道正是 2000年前横跨中国大陆的新基建。汉书记载，“秦为驰道于天下”，驰道在当年可谓是国之重器。 2008年，金融危机席卷全球，投资和出口规模大幅缩减，号称四万亿的 “铁公基“ 计划火速出台，通过建设铁路、公路、轨道交通等基 建和公共设施，迅速解决了就业和 GDP增速保 8的难题。 不过和以往的“铁公基“有所不同，这一次的基建大家称之为新基建。新基建是以新发展理念为引领，以技术创新为驱动，以信息网络 为基础，面向高质量发展需要，提供数字转型智能升级，包括信息基础设施，融合基础设施，创新基础设施。亿欧智库认为，同样是基 建，他们都通过加大投资，带动相关产业链发展，增加就业岗位，拉动收入增长，从而增加需求，实现短期内推动经济增长的效果；另 外，基础设施建设是未来 20年左右社会繁荣发展的基础，先进超前的基础设施建设将释放长期经济增长潜力；此外，对能源、交通运输、 网络通信等公共服务的投资，可以更好的满足人民日益增长的美好生活需要。 亿欧智库此次发布 2020新基建展望 新战略、新动力、新格局 报告，分析了新基建的范围、提出背景、驱动因素及建设意义与挑 战，并进而阐述了新基建企业发展现状，测算了新基建将带动的市场投资规模。此外，亿欧智库还从商业落地能力、科技创新力、团队 运营力、媒体传播力等维度以营业收入为划分标准，评选出了新基建先锋企业 100强与新基建成长企业 100强，供业内参考。 2 目录 04 Part1 新基建发展概述 1.1 新基建范围与特点 1.2 新基建的背景与驱动因素 41 Part3 新基建榜单及代表企业 3.1 新基建先锋企业 100强榜单 3.2 新基建成长企业 100强榜单 69 Part4 新基建大家说 3.3 新基建代表企业案例分析1.3 新基建建设意义与挑战 27 Part2 新基建带动效应分析 2.1 新基建企业发展现状 2.2 新基建七大领域投资规模测算 Overview of new infrastructure construction Part1新基建发展概述 4 EO Intelligence 1.1 新 基建范围与特点 Scope and characteristics of new infrastructure Part 1 新基建发展概述 5 EO Intelligence Part 1 新基建发展概述 新基建范围与特点中央政府于 2018年底加快“新基建”布局 ，进一步明确 和丰富“新基建”内涵 和范围 6 要求加强新型基础设施 建设和融合应用 要求推进“智能制造” 打造现代化基础 设施体系 2020年 1月 2020年 2月2019年 3月 2020年 3月 初步提出“新基建”范围 提出加强新型基 础设施建设 政府工作报告 ： 加快 5G商用步伐和 IPv6 （互联网协议第 6版）规模 部署，加强人工智能、工 业互联网、物联网等 新型 基础设施建设和融合应用 。 2018年 12月 中央经济工作会议 ： 发挥投资关键作用，加大制 造业技术改造和设备更新， 加快 5G商用步伐，加强人 工智能、工业互联网、物联 网等新型基础设施建设。 国务院常务会议： 要大力发展先进制造业， 出台信息网络等新型基 础设施投资支持政策， 推进智能、绿色制造 。 中央全面深化改革委 员会： 基础设施是经济社会发展的重要支 撑 ， 要以整体优化 、 协同融合为导 向 ， 统筹存量和增量 、 传统和新型 基础设施发展 ， 打造 集约高效 、 经 济适用 、 智能绿色 、 安全可靠的现 代化基础设施体系 。 央视： 央视初步定义新型基础设施建设 是 发力于科技端的基础设施建设 ， 涉及七大领域 ， 包括特高压 、 新 能源汽车充电桩 、 5G基站建设 、 大数据中心 、 人工智能 、 工业互 联网 、 城际高速铁路和城际轨道 交通 。 “新基建” 概念进入人们视线 中央多次 强调加快“新基建”， 其内涵不断丰富 央视专题报导 新基 建“七大领域” 自 2018年 12月中央提出 加强新型基础设施建设 后，其进程不断推进。此 期间，“新基建”的 内涵和定义不断被拓宽和丰富， 2020年 3 月，央视专题报导初步定义新基建并总结其涉及七大领域。 数据来源：公开资料 EO Intelligence 发改委 提出对“新基建”官方 定义，将其分为信息基础设施、 融合基础设施和创新基础设施三部分 7 2020年 4月 20日，发改 委将“新基建”定义 为 以新发展理念为引领，以技术创新为驱动，以信息网络为基础，面向高质量发展需要， 提供数字转型、智能升级、融合创新等服务的基础设施体系。 同时，发改委指出新基建发展的三个方面，分别为信息基础设施，融合 基础设施和创新基础 设施。“新基建”的 内涵和外延并不是一成不变的，将 会随着产业和技术的发展进行更新和丰富。 创新 基础设施 支撑科学研究、技术开发、产品 研制的具有公益属性的基础设施 重大科技基础设施 科教基础设施 产业技术创新基础设施 融合 基础设施 深度应用基础技术形成的传 统基础设施的转型升级 智能交通基础设施 智能能源基础设施 通信网络基础设施： 5G、物联网、工业互联网、卫星互联网 新技术基础设施：人工智能、云计算、区块链 算力基础设施：数据中心、智能计算中心 亿欧智库：发改委 公布的“新基建”官方 范围 信息 基础设施 基于新一代信息技术演化生成的基础设施 亿欧智库：央视总结新 基建涉及“七大领域” 特高压 新能源汽车 充电桩 5G基站建设 大数据中心 人工智能 工业互联网 城际高速铁路和 城际轨道交通 Part 1 新基建发展概述 新基建范围与特点 EO Intelligence 地方政府积极响应中央，加速新基建项目落地，同时科技巨头 对新基建发展持乐观态度，加快相关业务布局 8 2020年 4月 20日， 阿里云 宣布未来三年在新基建业务版图布局中再投入 2000亿 元 人民币，一部分用于全球数据中心建设，一部分用于 云操作系统、服务器、 芯片、网络 等重大核心技术研发攻坚和面向未来的数据中心建设。 阿里云相关业务拆解 5G技术及融合应用 卫星互联网 基础算力设施 XG实验室 数字地球引擎 神龙服务器 腾讯 宣布未来五年将投入 5000亿 ，用于新基建的进一步布局。 腾讯重点投入领域 云计算 人工智能 区块链 服务器 大型数据中心 超算中心 物联网 5G网络 音视频通讯 网络安全 量子计算 云启产业基地 工业互联网基地 产业园区 亿欧智库：以湖南省为例，地方政府新基建相关项目介绍 在新基建浪潮中，除地方政府之外，科技巨头企业纷纷表示对数 字经济发展有信心，积极发力新基建，参与布局。 42个 工业互联网 项目 湖南省新基建相关项目概览 25个 人工智能 项目 21个 大数据 项目 12个 5G项目 此次发布的 工业互联网 项目名单数达到 42个，是数字新基建标志性项目名单 主体，充分体现了工业 互联网在“新基建”中 关键组成作用。湖南省各类型 工业互联网平台近 100个，主要工业互联网平台线上注册企业用户达 7万户， 连接工业设备 215万台 ；中小企业“上云”累计 达到 22.7万家。 12个 5G项目 合计投资 81.3亿元，其中，湖南电信、湖南移动、湖南联通三大 基础电信运营商的 5G项目投资额为 71.4亿元，占比 87.8%。有望实现 5G网络 对全省地级市、县城、乡镇及发达农村室外 5G网络的基础覆盖。 数据来源： 湖南省“数字新基建” 100个标志性项目名单 各地方政府逐渐公布 新基建项目表 ，推动新基建高速落地。例 如，湖南省于 8月 11日发布 2020年全省“数字新基建” 100个标 志性项目名单，全省新基建相关项目总投资为 563.78亿元，以重 点项目为牵引加速数字产业化和产业数字化，为数字经济注入 动力。 Part 1 新基建发展概述 新基建范围与特点 EO Intelligence 新基建与传统基建本质上均有利于拉动经济社会发展，两者差 异在于基于不同时代背景 9 新基建与传统基建有 有相同本质 ：均有利于拉动经济增长，释放长期经济增长潜力，为人民生活提供便利。 新基建与传统基建 有不同时代背景 ：传统基建是应对 20世纪末亚洲金融危机以及 2008年全球金融危机的举措，然而新基建，是站在新 的时间节点上被提出，是助力全球数字化经济转型的措施。 相同本质 拉动短期经济增长： 新基建与传统基建通过加大投资，带动相关产业 链，增加就业岗位，拉动收入增长，从而增加需求，可实现短期内推 动经济增长的效果。 释放长期经济增长潜力： 基础设施建设是未来 20年左右社会繁荣发展 的基础，先进超前的基础设施建设将推动经济发展，反之，落后的基 础设施建设将制约经济增长潜力。 为人民生活提供便利： 对能源、交通运输、网络通信等公共服务的投 资，满足人民生活需要，提升人民生活便捷度以及幸福度。 要致富，先修路 以“新基建”助 推经济高质量发展 注： 此处的“传统基建”指 代交通运输、能源、通信、水利四大类建设。 不同时代背景 传统基建 新基建 加强传统基建是应对 20世纪末 亚洲金融危机 的举措， 1998年 中国增发特别国债加强基建。 为应对 2008年全球金融危机 ， 中国提出“四万亿”投资 基础 设施建设。 传统基建对经济增长的带动作 用逐渐减弱， 全球数字化转型 加速发展。 中美贸易战 对国内出口造成不 良影响。 全球新冠疫情 进一步打击出口 贸易 ，需要“投资”这 驾马车 拉动经济发展。 Part 1 新基建发展概述 新基建范围与特点 EO Intelligence “新基建”是将“新”技术应用于“新”场景，有“新”主体 参与，进而 培育壮大“新”产业 的基础设施建设 10 新的时代背景赋予 新基建“新”的 意义，其创新之处体现在 新技术、新应用、新主体以及新产业 。 新 基建 新技术 新产业 新应用 新主体 人工智能 人工智能以计算智能、 感知智能、认知智能为 三大核心能力，是众多 场景应用的基础。 5G 5G具有超高速、超低时 延、泛在网和低能耗的 优势和特点， 5G将实现 随时随地、万物互联。 物联网 是通过射频识别、红外感 应器等设备，把物品与互 联网相连，进行物品间信 息交换和通信的一种网络。 新基建基于新技术，将 5G与物联网、人工智能、大数据、 云计算、工业互联网等领域深度融合，形成新一代信息基 础设施的核心技术。 赋能传统基础设施 智慧能源基础设施：智能电网等 智慧交通基础设施：智能化道路等 智慧水利建设：水利信息管理平台 开拓新应用场景 智慧城市 智慧安防 智慧教育 新基建不是对传统基础设施的推翻，新基建的应用涉及对 传统基础设施的技术赋能以及新应用场景的开拓。 智慧医疗 智慧治理 智慧金融 改造产业链培育新服务 新基建将充分发挥数字对经济发展 的放大作用 ， 对产业链试行改造 ， 有助于突破产业发展瓶颈 ， 培育新 服务与消费 ， 实现经济增长向创新 驱动转型 。 -国家信息中心主任 壮大新兴产业 建设完善新型数字基础设施 ， 可推动 、 新模式应用 、 新业态扩散和新产业兴起 。 -工业和信息化部信息技术发展司巡视员 李颖 新基建一方面拉动先进智能科技相关产业发展，另一方面又作 为智慧经济的基础设施带动产业链全面升级。 民营企业 有望实现高参与度 新基建建议进一步拓宽投资渠道， 放开民营企业参与度，消除不合理 准入条件，改善民间资本传统基建 领域投资占比较少的情况。 允许 市场 发挥资源配置作用 对于有明显商业化价值的项目 ， 允许企业进 入；对于商业化价值较低或市场整合难度比 较大的项目 ， 由政府牵头 。 新基建进一步放开投资市场准入以及民营企业参与度来提 升资源利用效率。 资料来源： 新基建：全球大变局下的中国经济新引擎 Part 1 新基建发展概述 新基建范围与特点 EO Intelligence 新基建具有数据赋能性、协调融合性、应用灵活性三大特点， 强调新基建是以数据为基础的互联动态体系 11 新基建具有以下三个特点， 数据赋能性 强调数据重要性，是形成智能决策的基础； 协调融合性 指新基建各个部分不是单一孤立的个体， 而是多种基础设施互联的网络； 应用灵活性 指其可以根据环境或需求的变化迅速配置资源，调整功能。 资料来源： 拉动新基建：产业 互联网扬鞭“五驾马车” 新基建的不是单一孤立的单元的简单组 合，是 多种基础设施的数字化互联网络 。 线 上 、 线 下 融 合 技 术 融 合 协调融合性02 物联网 ： 通过射频识别、红外 感应器等设备， 把线下实体物 品与互联网相连， 进行物品间 信息交换和通信，实现对物品 的识别、定位、跟踪、监控和 管理的一种网络。 数据中心 +5G+工业互联网 ：数 据中心对数据资源进行有效采 集、储存、处理、分析，支撑 工业互联网基础； 5G助力工业 互联网全要素、全环节高效互 通。 应用灵活性03 新基建的不是固态不变的，而是动态耦 合的 云化 体系 。“弹性”体现 在新基建 可以 根据环境变化、需求变化 调配资源 迅速 调整功能 。 应急应用 ：在疫情特殊情况下，云计 算快速调配网络和计算等数据资源， 上线应急应用。在应急状态解除后， 资源又可以快速释放 ，将“健康码” 演变 成 常态应用“一码通”， 有望用 于未来支持医疗、出行等服务。 差异行业应用 ：保留底层基础技术， 根据不同行业的需求差异进行产品优 化配置。通过结构性的强场景融合， 加快产业升级赋能速度。 数据赋能性01 数据是新基建的 重要组成部分 ，是使用 者产生智能决策的基础，数据资产化将 成为数字化转型的关键。在海量数据中 进行云和边缘数据统一、自动化和智能 化存储、统一管理、实时分析是释放数 据价值的关键。 数据 赋能传统基建 示例： 疫情大数据赋能交通管控，追踪人员 流动情况，指导疫情防控 医疗影像 AI与医疗设备结合，实现快 速诊断 电商数据与物流数据结合精准匹配物 资供需 Part 1 新基建发展概述 新基建范围与特点 EO Intelligence 中央政府对推进新基建发布指导意见，地方政府因地制宜，发 布新基建战略安排 12 50 自 2018年底， 各省市逐步推出新基建建设战略安排以及扶持 政策。 “新基建”相关 政策热度因地而异，其中 广东省 发布 50条，位居第 一。 浙江省 和 山东省 的热度位居第二，发布 16条相关政策。 自新基建概念明确以来，中央频繁对如何加快推进新基建，如 何利用新基建形成可持续发展的新动能做出 部署和规划 。 创新投资建设模式，坚持以市场投入为主，支持多元主体参与建设，鼓励金融机构 创新产品强化服务，同时加强政府引导和支持，为投资建设提供更多便利。 着眼国内需求，以应用为导向，挖掘中国市场规模巨大的潜能，积极拓展新型基础 设施应用场景。 推动通信与相关行业双向开放与合作，消除行业应用壁垒，为平台经济发展和行业 开放融合营造良好环境，构建平台及其参与者互促共赢的生态。 4月 28日， 国务院常务会议 上明确指出 要以“一 业 带百业”， 既助力产业升 级、培育新动能，又带动创业 就业，利当前惠长远。 4月 20日， 国家发改委 表示，下一步国家发改委将联合相关部门，研究出 台推动新型基础设施发展的有关指导意见。 加强顶层设计 研究、出台推动新型基础设施发展的 有关指导意见。 抓好项目建设 稳步推进传统基础 设施的 “ 数字 +”“ 智能 +” 升级 ；适当超前部署 。 优化政策环境 以提高新型基础设施的长期供给质量 和效率为重点，修订完善有利于新兴 行业持续健康发展的准入规则。 做好统筹协调 强化部门协同，加快产业成熟和设施 完善。推进政企协同，推动技术创新、 部署建设和融合应用的互促互进。 0 10 20 30 40 50 广东 山东 湖南 上海 河南 陕西 海南 江苏 山西 宁夏 山西 天津 黑龙江 甘肃 贵州 亿欧智库：各地新基建相关政策热度 5-9 3-4 10-49 50 1-2 0 Part 1 新基建发展概述 新基建范围与特点 EO Intelligence 地方政策包括综合性政策和专项性政策，综合性政策梳理综合 建设方案，专项性政策 则聚焦“新基建”某 一领域 13 综合性政策 支持 数字基础 设施建设 支持 应用融合突破 支持 创新平台建设 支持 科技创新 人才聚集 包括 5G网络、千 兆固网、卫星互 联网、车联网、 数据中心、云边 端设施、大数据 平台 等。 地方政策支持建 设新型数字化基 础设施稳固网络 基础，为后续融 合提供有效支撑。 推动 跨界融合 发展：“互联 网 +”教育 、医 疗、交通、社 区服务等行业 领域。 对新 认定的 “数字化车 间”“智能工 厂” 等 两化融 合类试点示范 项目， 给予一 次性奖励 。 扶持 科技孵化器 、 新型研发机构 、支 持研究所与 高校合 作 。 每年资助支持创新 领军人才及团队 、 产业高端人才、产 业急需紧缺人才等。 以 创新生态链、产 业生态圈 推进经济 工作组织方式变革、 提升产业基础搞计 划和产业链现代化 水平。 积极推进高端产业 平台数字化建设 ,加 强数字技术在各类 开发区、高新园区、 特色小镇、小微企 业园及产业集群中 的应用。 人工智能 理论和关键技术研究： 加快建设各高校人 工智能学院，加强跨学科研究；推动人工智 能核心算法的硬件化、系统化和平台化。 智能创新平台建设： 构建省级数据服务中心、 产学研合作创新平台和军民融合创新平台。 人工智能优势产品培育： 在智能软硬件、 智能机器人、智能无人机、智能网联汽车、 智能安防等领域，研发人工智能产品。 5G网络 5G基站建设规划： 基站站址、机房及管线、 电力等配套设施。 5G技术创新推进： 5G众创空间、孵化器、 加速器等公共平台建设；将 5G高端人才纳入 各级政府急需紧缺人才引进目录。 5G相关产业发展： 培育发展 5G基站用滤波 器、手里安装件、 5G手机用电池、电容器、 电感器等零部件产业。 地方政府发布 综合性政策 梳理新基建相关几年内行动计划及建设方案，主要围绕支持数字基础设施建设、支持应用融合突破、支持创 新平台建设和支持科技创新人才聚集四个方面。 同时，各省市推出 专项性政策 聚焦新基建某一领域发展。其中， 5G和人工智能为最 热领域。 专项性政策 ：以 5G和人工智能为例 Part 1 新基建发展概述 新基建范围与特点 EO Intelligence 1.2 新 基建建设背景与驱动因素 Background and drivers of new infrastructure 14 Part 1 新基建发展概述 EO Intelligence 新型基础设施建设受国际大环境、国内宏观经济形势驱动，同 时也是应对传统基建升级需求以及新冠疫情冲击的举措 15 新基建背景与 驱动因素概览 1 国际形势 2 国内宏观经济形势 3 传统基建建设状态 4 新冠疫情冲击 在 21世纪第四次科技革命浪潮中，新基建是中国把握创新机遇的抓手 经济增长模式转变，传统经济增长动能减弱 数字经济规模不断扩大，成为中国经济高质量发展新动力 中国公共资本存量位列全球第一，人均水平及其质量与发达国家有较大差距 城市化趋势明显，人口流入趋势将给新基建带来新投资机遇 新冠疫情给宏观经济带来冲击，新基建拉动短期需求上升，对抗下行压力 疫情防控期间数字化消费趋势倒闭企业数字化转型，对新基建提出新需求 Part 1 新基建发展概述 新基建建设背景与驱动因素 EO Intelligence 第四次科技革命浪潮袭来，新基建是中国应对此浪潮，把握新 一轮产业革命机遇的布局 16 近年来，习近平总书记 多次强调 “国际 形势正发生前所未有之大 变局” ， 全球正经历大变局的要素比拼，方兴未艾的 第四次科技革命 将对变局发展产生重要影响，智能化浪潮正改变人类社会生产状态以及经济格局。在如此变局中，新基建以创新为抓手，是中国把握 新一轮产业革命带来机遇的战略布局。 18世纪 第一次科技革命 机械化 19世纪 第二次科技革命 电气化 20世纪 第三次科技革命 信息化 21世纪 第四次科技革命 智能化 生 产 力 解 放 生 活 水 平 提 升 自 18世纪以来，三次科技革命带来颠覆性的技术革新，改变人类社会的发展轨迹。如今我们经历的，以大数据、云计算、人工智能、量子通讯等前沿技术 为代表的的 第四次科技革命 ，是一场更深层次的科技革命和产业变革，将为世界经济发展注入前所未有的动力，彻底改变传统的生产生活方式，重塑未来 经济格局。 第四次科技革命正以指数级而非 线性速度展开，只有敢于创新、 勇于变革，才能突破世界经济增 长和发展的瓶颈。 在如此变局中，我们必须 在创新 中寻找出路 。要以创新为重要抓 手，把握新一轮产业革命、数字 经济带来的机遇。 -中国共产党中央委员会总书记习近平 新基建是应对第四次科技革命 的重要战略布局 。 新基建重视底层创新技术以及技术融合平台 的培育，是 中国面对“前所未有 之大 变局” 的 战略布局。 资料来源： 解读 当今世界“百年 未有之大 变局” ，公开资料，亿欧整理 Part 1 新基建发展概述 新基建建设背景与驱动因素 EO Intelligence 8.49%8.34%9.13% 10.04% 10.11% 11.40% 12.72% 14.23% 9.65% 9.40% 10.64% 9.55% 7.86%7.77%7.42% 7.04%6.85%6.95%6.75% 6.11% 5% 6% 7% 8% 9% 10% 11% 12% 13% 14% 15% 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 中国经济增速放缓，传统增长动能减弱，发展模式从高速增长 转向为高质量发展 17 中国经济增速放缓 ， 自 2012年 GDP增长率回落，持续八年增速维持在 8%以下， 2019年经济增速放缓至 6.1%。中国经济发展模式已 从 高速增长转变为高质量发展 ，不但重视量的增长，同时重视结构的优化，强调创新的作用，发挥创新对拉动发展的乘数效应。 亿欧智库： 2000-2019年中国 GDP增长率 数据来源：世界银行 传统经济增长动能减弱： 改革开放以来支撑中国经济增长的传统动能，例如劳动力红利、环境资源红利、投资拉动、外资市场需求，逐渐减弱。 转向高质量发展： 新一阶段的经济发展应重视经济结构的优化，发挥创新对拉动发展的乘数效应。新基建将长期推动新动能供给，推动中国经 济转型升级，提升增长潜力。 受亚洲经济危机影响 增速回落，连续八年增速在 8%以下中国经济进入新常态受金融危机影响， 增速回落 传统基建“四万亿刺激”经济增长再次加速 Part 1 新基建发展概述 新基建建设背景与驱动因素 EO Intelligence 数字经济规模不断扩张，成为经济高质量发展新动力，新基建 将构建数字经济基础设施 18 中国 数字经济规模不断扩张 ，从 2005年的 2.6万亿元增长至 2019年的 35.8万亿元；同时 其占总 GDP比值也不断上升 ，至 2019年，数字经 济占 GDP比重已达 36.2%， 数字经济对中国经济发展的驱动作用明显增强 。 数字经济这一新兴经济发展形态，其 内涵可用“四化”框架 定义。 新基建 中的信息基础设施以及融合基础设施， 可从“四化” 全方位 夯实数字经济基础，赋能数字经济发展 。 亿欧智库：数字经济增加值规模及其占 GDP比重 数据价值化 包括但不限于数据采集、数据标 注、数据流转等，是数字经济发 展的关键要素。 数字产业化 即信息通信产业，为数字经济 发展提供技术、产品、服务和 解决方案等。 01 数字化治理 指数字技术在治理以及公共服务 方面的应用，是推进国家治理体 系和治理能力现代化的重要组成。 03 产业数字化 指传统产业应用数字技术所 带来的生产效率提升，为数 字经济发展提供广阔空间。 02 04 数字经济“四化”内涵 新 基建从“四化”全方位 夯实数字经济基础 信息基础设施 助力数据价值化以及数 字产业化： 信息基础设施强调新一代 信息网络核心技术创新和提升 ， 有效 助力构建数字经济基础 。 融合基础设施 推动产业数字化以及数 字化治理：融合基础设施加速新一代 信息核心技术与经济社会各领域融合 应用 ， 以数字能力赋能社会生产 。 数据来源： 数字经济发展白皮书 2.6 4.8 9.5 16.2 27.2 31.3 35.8 14.2% 15.2% 20.3% 26.1% 32.9% 34.8% 36.2% 0 10 20 30 40 50 2005 2008 2011 2014 2017 2018 2019 数字经济增加值规模（万亿元） 数字经济增加值占 GDP比重 纵观全球经济体，从 数字化经济规模 来看，中国位列全球第二，距 美国 12.34万亿美元 仍有较大差距；在其 占 GDP比重 上，距英国、美 国、德国 超 60%数字化经济比重仍有差距。 Part 1 新基建发展概述 新基建建设背景与驱动因素 EO Intelligence 中国基建总体存量位居世界第一，但人均水平和质量与发达国 家相比存在明显差距 19 根据 IMF统计，中国 政府公共资本总体存量 达到 31.3万亿美元 ，位列 世界第一 水平，但 人均存量水平为 2.26万美元 明显低于美国、日 本、法国、新加坡等发达国家，仍有较大上升空间。 世界经济论坛发布的 2019年全球竞争力报告 基于交通运输以及电力水利等方面，共评估 141个国家基础设施质量。中国得分为 77.9，居于第 36位，表明中国 传统基建质量仍与发达国家存在明显差距 ，为新基建留下发力空间。 亿欧智库：主要国家公共资本总体存量（单位：万亿美元） （以 2011年不变价格计算） 亿欧智库： 2019年全球竞争力报告 基础建设部分评分以及排名 国家 评分水平 排名 新加坡 95.4 1 日本 93.2 5 韩国 92.1 6 德国 90.2 8 法国 89.7 9 英国 88.9 11 美国 87.9 13 中国 77.9 36 俄罗斯 73.8 50 印度 68.1 70 交通运输类基础设施 评估包括道路连 通性，台铁路密度，铁路运行效率， 机场连通性等。 效用类基础设施 评估包括电力可得性， 电力供应质量，水供应稳定性等。 基础建设评分依据 新型基础设施建设利用新型技术 赋能 传统基础设施建设 ，有望提升其规划 科学性，供应稳定性及服务效率，为 经济可持续发展注入新动力。 数据来源： IMF数据，亿欧智库分析， 2019全球竞争力报告 31303 11109 5926 5229 1935 1686 1658 1233 1133 271 2.26 3.42 4.67 0.39 2.89 1.17 2.01 1.87 2.21 4.82 0 10000 20000 30000 40000 50000 60000 70000 中国 美国 日本 印度 法国 俄罗斯 德国 英国 韩国 新加坡 政府公共资本总体存量（万亿美元） 政府公共资本人均存量（万美元） Part 1 新基建发展概述 新基建建设背景与驱动因素 EO Intelligence 中国城镇化趋势明显并仍有较大增长空间，未来人口流动带来 新基建投资机遇 20 亿欧智库：中国城镇化率变化（ 2010年 -2020年） 中国 城镇化率稳步升高 ，城镇化趋势明显，至 2019年底已突破 60%，但与其他发达国家相比仍有较大差距和增长空间，据 国家人口 发展规划（ 2016-2030） 预测，到 2030年，中国城市化率将 达到 70%。同时， 城镇化率突破 60%意味着中国城镇化进程已进入下半场， 即 中心城市带动城市群和区域经济发展的阶段 。在中国都市圈建设一体化较薄弱情况下，对中心城市、城市群地区加大投资力度是有 效的，可以发挥各地比较优势， 提高中心城市、都市圈、城市群的带动引领作用。 数据来源：世界银行； 新基建：全球大变局下的中国经济新引擎 两者矛盾将带来 新基建在新地区 投资的巨大投资机遇 在中心城市、城市群地区加大有效投资力度，是顺势而为， 推进逆周期 调节的重要举措。 -发改委城市中心研究员冯奎 要 增强创新发展动力 ，加快构建高质量发展的动力系统，增强中心城市 和城市群等经济发展优势区域的经济和人口承载能力。 -2019中央财经委员会第五次会议 49.95% 51.27% 52.57% 53.73% 54.77% 56.10% 57.35% 58.52% 59.58% 60.60% 40% 50% 60% 70% 80% 90% 100% 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 中国 日本 美国 英国 未来人口流动： 向都市圈和城市群聚集 据专家预测，至 2042年，新 增城市人口中约 60%将分布 在 长三角、珠三角、京津翼、 长江中游、成渝、中原、山 东半岛 七大城市群。 当前建设状态： 中国都市圈建设一体化仍需加强 北京、天津、成都等 崛起型都市 圈 以及哈尔滨、南昌、长吉等 起 步型都市圈 中心城市对周边城市 的 带动作用不足 ， 一体化建设仍 需加强 。 Part 1 新基建发展概述 新基建建设背景与驱动因素 EO Intelligence 新冠疫情对中国宏观经济造成短期冲击，新基建通过拉动大量 基础建设需求，对抗经济下行 21 2020年 1月中国新冠疫情爆发， 3月全球疫情全面蔓延， 对中国宏观经济产生巨大冲击 。拉动 经济的 “三驾马车” ， 出口、消费、投资 均受到不利影响，经历连续几月同比下降。 在此短期宏观经济背景下，新基建是对抗疫情下经济下行压力、 稳定经济增长的有力抓手 ，通过 拉动需求端 的率先复苏，带动经济走 出困局，防止短期波动演变成趋势性变化。 数据来源： wind金融终端，公开资料 出口： 海外疫情反复，影响复工复产，经济活动停摆影响外 需收缩，给外企出口带来不利影响。 消费 ：疫情期间，国内对聚集活动的严格限制阻碍内需，造 成社会消费品零售总额连续同比减少。 投资 ：生产活动停滞，用于基本建设，设备更新修理的投资 活动也收到严重影响。 疫情对“三驾马车”造成 冲击，总需求下降 新基建短期可拉动大量需求，对抗短期经济压力 新基建可在短期内助力 稳投资、稳增长、稳就业 ，获得比传统 基建 更大的乘数效应 ，在投资的基础上刺激全产业的数字化转 型，支撑不断增长的数字化产业。 面对当前经济形势， 中央政治局会议 强调积极扩大国内需求， 扩大有效投资，加强传统基础设施和 新型基础设施投资 ，促进 传统产业改造升级，扩大战略性新兴产业投资。 中央在此形势下，强调扩大内需 8.05% -17.10% -6.60% 3.40% -3.20% 0.50% 8.00% -20.50% -15.80% -7.50% -2.80% -1.80% 5.40% -24.50% -16.10% -10.30% -6.30% -3.10% -30.00% -25.00% -20.00% -15.00% -10.00% -5.00% 0.00% 5.00% 10.00% 2019年 12月 2020年 2月 2020年 3月 2020年 4月 2020年 5月 2020年 6月 出口金额同比 社会消费品零售总额同比 固定资产投资完成额累计同比 亿欧智库：疫情期间中国出口金额、社会消费品零售总额、固定资产投资完成额累计同比情况 Part 1 新基建发展概述 新基建建设背景与驱动因素 EO Intelligence 疫情加速培养数字消费习惯，倒逼企业顺应趋势加快数字化转 型，激发新基建需求 22 疫情防控期间的数字生活培养了更多人的 线上消费习惯 ，相关数字化需求在不断地上升，服务业数字化消费趋势将倒逼供给侧加快数 字化转型。随着时间推移，由疫情带来的，以消费场景为起点的企业数字化转型，将会持续深入发展演化，持续激发互联资源配置优 势，此过程将对新基建产生进一步的需求。 数据来源：个推大数据， 腾讯：码上经济战疫报告 数字化转型激发新基建需求 商务部国际贸易经济合作院原院长霍建 国指出，目前网络平台的 供给能力与需 求还不是特别匹配 ，有待进一步开发高 水平的服务和应用平台。 蚂蚁金服指出，目前中国还有 80%的服 务业受制于规模小，布局散的特点，没 有实现数字化。未来企业数字化转型需 求对新基建，特别是 大数据、物联网、 云计算、 5G的 建设提出了巨大的需求。 疫情培养数字化习惯 远程办公 线上医疗 疫情期间远程办公 用户数 增长 746.13%。张勇表示， 疫情期间，钉钉用户数量 爆发式增长。 春节期间好大夫在线全平台 每天新增用户数，比 12月 增 长了 350%， 在线问诊 需求 量比 12月 增长了 648%。 在线教育 线上零售 2月微信商家小程序 日销售 额环比 12月提升 1100%，其 中， 26家小程序日均销售过 百万， 7家小程序月销过亿。 疫情期间在线教育 平均日 活增幅 57.51%，其中学而 思网校 新增用户涨幅为 641.52%。 在企业计划推进的数字化场景中， 数字营销 和 数字化服务 两部分为 企业最重视领域，其次为数字化 沟通。据腾讯研究院报告， 47% 的企业 愿意对 数字化软硬件投入 增加至少 10%。 消费需求倒逼企业加快数字化转型 随着新一代网络技术与行业的深 度融合，精准对接供给侧与需求 侧的数据信息，可 有效提高资源 配置效率 。 Part 1 新基建发展概述 新基建建设背景与驱动因素 以 消 费 场 景 为 起 点 不断 深化， 发挥 资源 配置 优势 EO Intelligence 1.3 新 基建建设意义与挑战 Significance and challenges of new infrastructure construction 23 Part 1 新基建发展概述 EO Intelligence 新基建兼顾短期与长期，具有短期稳定经济，长期调整经济结 构、惠及人民生活的重要意义 24 资料来源： 杨虎涛：新基建的新意义 周剑 ：以“新基建”为 抓手加快产业转型升级 稳投资： 从短期来看，新基建不断升温，由于新基建涉及的产业 以及上下游领域丰富，将带来众多投资机会。 稳消费： 新基建培育新业态，其终端产品将创造新消费增长。 稳经济： 由于新基建不仅对应着巨大的投资需求，也对应着 消费需求，通过上下游联动效应，短期对经济的刺激作用明 显，为疫情之下对抗经济波动的稳定剂。 以 5G基建为例 投 资 需 求 消 费 需 求 5G建设过程中 对无线主设备和传输设备投资 ： 2020-2025年 5G可 直接拉动电信运营商网络投资 1.1万亿元。据信通院预 测，到 2025年， 5G网络建设将累计带动超 3.5万亿元投资于 产业链上下游以及各行业应用投资 。 5G多场景应用 带动终端产品消费需求 ：超高清流媒体（视 频、游戏、 VR/AR等）、车联网或自动驾驶、网联无人机等， 其商用将带动 1.8万亿元的移动数据流量消费、 2万亿的信息 服务消费和 4.3万亿元的终端消费。 惠民生： 新基建中的数字基础设施弱化了空间的限制，不仅向 设施所在地提供便利，而且通过整合资源，为全方位各领域用 户提供服务。 调结构： 在创新带来的全球分工新格局情况下，新基建蕴含 的数字经济特征赋能中国经济转型升级，为新一轮的