资源描述
请务必阅读正文后的声明及说明 Table_Info1 有色金属 Table_Date 发布时间： 2022-08-28 Table_Invest 优于大势 上次评级 : 优于大势 Table_PicQuote 历史收益率曲线 Table_Trend 涨跌幅（ %） 1M 3M 12M 绝对收益 -3% 9% -15% 相对收益 1% 6% -1% Table_Market 行业 数据 成分股数量（只） 128 总市值（亿 ） 28281.01 流通市值（亿 ） 15621.13 市盈率（倍 ） 27.09 市净率（倍 ） 3.20 成分股总营收 （ 亿 ） 27051.62 成分股总净利润 （ 亿 ） 1056.38 成分股资产负债率 （ %） 52.88 Table_Report 相关报告 2022 年前两批稀土指标点评：需求旺盛带动指标增速上调，增量继续向轻稀土倾斜 -20220822 东北有色周报：动力电池回收仍处于起步阶段，长期潜力十足 -20220724 东北有色周报：锂：加州税案挫伤锂企积极性，资源开发道阻且长 -20220703 东北有色周报：锂：澳矿价格突破 7000 美元，资源为王趋势不改 -20220628 东北有色周报：玻利维亚锂资源开发：理想很丰满，现实很骨感 -20220619 Table_Author 证券分析师：曾智勤 执业证书编号： S0550520110002 021-20363251 Table_Title 证券研究报告 / 行业 动态 报告 电池铝箔：新能车 +储能爆发，供不应求短期难缓解 核心观点 ： Table_Summary 新能源汽车 +储能持续高景气度，电池铝箔需求高速增长 。 1）电池 铝 箔为电池必不可少的原材料。 通常所说的电池 铝 箔 /铜箔 ，是指 在 电池 中用作电极 集流体 。锂电池中正极采用铝箔，负极采用铜箔；钠电池中，由于钠不会 与铝发生反应，故正负极均采用铝箔。采用铝箔相较铜箔来说成本更低（铝价更低）、降低电池质量（铝密度更小）以及运输风险低（无需充电运输）等优势。 根据行业数据，每 GWh 锂电池正极 需要电池铝箔 约 400-600 吨 ，而钠离子电池由于正负极均采用铝箔，每 GWh用电池铝箔达到约 700-1000 吨。 2） 新能源汽车 +储能需求爆发 ，电池铝箔 需求量高速增长 。 新能源汽车： 目前新能源汽车正迎来 政策驱动 +市场驱动叠加的黄金时期 ，预计 2021-2024 年销量 CAGR 达到 38.5%，对应电池铝箔需求量增长至 43.1 万吨， 2021-2024 年 CAGR 达到 46%。 储能 ： 电化学储能由于灵活、快速等特点成为市场关注度最高的储能技术， 在 2021 年新增储能装机中，电化学储能占比达 56%，其中锂电池储能占电化学储能的 91%。此外，钠离子电池由于低成本、高安全性在储能领域的商业化应用正处于成长初期，而钠电池正负极均采用铝箔，铝箔用量约为锂电池的 2 倍。基于上述因素，预计储能用电池铝箔将从 2021 年的 1.8 万吨迅速增长至 2024 年 的 18.4 万吨， CAGR 高达117%。 综合看， 在新能源汽车和储能等领域高速增长的带动下，电池铝箔合计总需求 预计 在 2024 年达到 68.5 万吨， 2021-2024 年 CAGR 将达到 49%，迎来高速增长期 。 电池铝箔生产工艺难度较高，扩产周期长，供给端放量不易，整体供需紧张状态短期内预计难以缓解。 1） 电池铝箔性能要求高，工艺复杂，产线放量不易 。 性能要求高 : 电池铝箔对于相关性能参数要求显著高于传统铝箔 ：如 厚差 要求 3%（传统铝箔 厚差 5%）、 表面要求严格 （传统铝箔 除辊眼外无其他量化要求 ）、延伸率 3%（传统铝箔 1.5%）、 达因值 31（传统铝箔 30 即可）等 。 工艺复杂 ： 铝箔生产过程涉及合金熔铸、均匀化、铸轧、冷轧、中间退火、箔轧等多个轧制工艺和热处理工序， 各个节点环环相扣 。基于此，电池铝箔产线良率普遍不高（业内龙头目前仅有 70%），这也决定了一方面新建产线放量难度较大，另一方面传统铝箔转产电池箔意愿不足（工艺难度高，良率较低，故转产成本较高）。 2） 产线扩产周期长 。 电池铝箔扩产周期长主要源于三个方面：设备购买交付（ 14-16 个月）、设备安装调试及产线建设（ 4-6 个月）、下游客户认证（ 6 个月以上） 。 整体产线扩产周期至少在 2-3 年，相较电池企业更长。 产线 建设 周期长，爬坡 放量难度大， 供需扩产速度不一致，电池铝箔错配周期将进一步拉长，预计 未来 2-3 年 将维持紧平衡状态 ，加工费有望维持高位 。 电池铝箔 相关标的： 鼎胜新材 、 天山铝业 、 万顺新材 、 神火股份、南山铝业、东阳光、明泰铝业、 常铝股份 等。 风险提示： 供给超预期风险、需求不及预期风险、政策变化风险。 -50%-40%-30%-20%-10%0%10%2021/8 2021/11 2022/2 2022/5有色金属 沪深 300 请务必阅读正文后的声明及说明 2 / 21 Table_PageTop 有色金属 /行业动态 目 录 1. 本周投资观点 . 3 2. 板块表现 . 3 3. 金属价格及库存 . 5 3.1. 新能源金属：钴、锂价格普涨，氧化镨钕价格下跌 . 5 3.2. 基本金属：海内外铜、铝、锌价格上涨，其余金属价格分化 . 7 3.3. 贵金属：金价、银价下跌 . 9 4. 行业新闻及公司公告 . 9 5. 风险提示 . 19 图表目录 图 1：本周有色金属指数涨跌幅 +0.1% ，涨跌幅排名第 9 . 4 图 2：中信有色金属细分行业本周涨跌幅情况 . 4 图 3：本周 相关公司 涨跌幅情况 . 5 图 4： MB 钴标准级均价 +5.2% ，合金级均价 +2.7% . 6 图 5：国内钴盐价格普涨 . 6 图 6：工业级 /电池级碳酸锂价格上涨 1.6%/1.5% . 6 图 7：氢氧化锂价格上涨 1.0% . 6 图 8：轻稀土氧化镨钕价格下跌 10.6% . 7 图 9：中重稀土氧化铽价格 -3.1% ，氧化镝价格 -2.7% . 7 图 10： SHFE 基本金属价格除锡外上涨 . 8 图 11： LME 基本金属价格铜、铝、锌上涨 . 8 图 12： LME 铜库存 -2.7% ， SHFE 铜库存 +11.8% . 8 图 13： LME 铝库存 +1.6% ， SHFE 铝库存 +3.4% . 8 图 14： LME 锌库存 +3.1% ， SHFE 锌库存 -6.2% . 8 图 15： LME 铅库存 -1.2% ， SHFE 铅库存 +0.7% . 8 图 16： LME 锡库存 +6.0% ， SHFE 锡库存 -14.0% . 9 图 17： LME 镍库存 -1.9% ， SHFE 镍库存 -7.3% . 9 图 18： COMEX 金价 -0.7% ， COMEX 银价 -1.7% . 9 图 19：截止本周末，金银比为 93.3 . 9 图 20： SPDR/iShares 黄金 ETF 持有量 -0.47%/+0.1% . 9 图 21： SLV/PHAG 白银 ETF 持有量 -2.2%/+0.7% . 9 表 1：本周有色金属个股涨跌幅前五 . 5 表 2：海内外铜、铝、锌上涨，其余金属价格分化 . 7 表 3： 8 月 22 日 -8 月 26 日行业新闻汇总 . 10 表 4： 8 月 22 日 -8 月 26 日公司公告汇总 . 11 请务必阅读正文后的声明及说明 3 / 21 Table_PageTop 有色金属 /行业动态 1. 本周投资观点 新能源汽车 +储能持续高景气度，电池铝箔需求高速增长。 1）电池铝箔为电池必不可少的原材料。 通常所说的电池铝箔 /铜箔，是指在电池中用作电极集流体。锂电池中正极采用铝箔，负极采用铜箔；钠电池中，由于钠不会 与铝发生反应，故正负极均采用铝箔。采用铝箔相较铜箔来说成本更低（铝价更低）、降低电池质量（铝密度更小）以及运输风险低（无需充电运输）等优势。根据行业数据，每 GWh 锂电池正极需要电池铝箔约 400-600 吨，而钠离子电池由于正负极均采用铝箔，每 GWh 用电池铝箔达到约 700-1000 吨。 2）新能源汽车 +储能需求爆发，电池铝箔需求量高速增长。新能源汽车： 目前新能源汽车正迎来政策驱动 +市场驱动叠加的黄金时期，预计 2021-2024 年销量 CAGR 达到 38.5%，对应电池铝箔需求量增长至 43.1 万吨，2021-2024 年 CAGR 达到 46%。 储能： 电化学储能由于灵活、快速等特点成为市场关注度最高的储能技术，在 2021 年新增储能装机中，电化学储能占比达 56%，其中锂电池储能占电化学储能的 91%。此外，钠离子电池由于低成本、高安全性在储能领域的商业化应用正处于成长初期， 而钠电池正负极均采用铝箔，铝箔用量约为锂电池的 2 倍。基于上述因素， 预计储能用电池铝箔将从 2021 年的 1.8 万吨迅速增长至 2024 年的 18.4 万吨， CAGR 高达 117%。 综合看，在新能源汽车和储能等领域高速增长的带动下，电池铝箔合计总需求预计在 2024 年达到 68.5 万吨， 2021-2024 年 CAGR 将达到 49%，迎来高速增长期。 电池铝箔生产工艺难度较高，扩产周期长，供给端放量不易，整体供需紧张状态短期内预计难以缓解。 1）电池铝箔性能要求高，工艺复杂，产线放量不易。性能要求高 : 电池铝箔对于相关性能参数要求显著高于传统铝箔：如厚差要求 3%（传统铝箔厚差 5%）、表面要求严格（传统铝箔除辊眼外无其他量化要求）、延伸率 3%（传统铝箔 1.5%）、达因值 31（传统铝箔 30 即可）等。 工艺复杂： 铝箔生产过程涉及合金熔铸、均匀化、铸轧、冷轧、中间退火、箔轧等多 个轧制工艺和热处理工序，各个节点环环相扣。基于此，电池铝箔产线良率普遍不高（业内龙头目前仅有 70%），这也决定了一方面新建产线放量难度较大，另一方面传统铝箔转产电池箔意愿不足（工艺难度高，良率较低，故转产成本较高）。 2）产线扩产周期长。 电池铝箔扩产周期长主要源于三个方面：设备购买交付（ 14-16 个月）、设备安装调试及产线建设（ 4-6 个月）、下游客户认证（ 6 个月以上）。整体产线扩产周期至少在 2-3 年，相较电池企业更长。 产线建设周期长，爬坡放量难度大，供需扩产速度不一致，电池铝箔错配周期将进一步拉长，预计未来 2-3 年将维持紧平衡状态，加工费有望维持高位。 电池铝箔相关标的：鼎胜新材、天山铝业、万顺新材、神火股份、南山铝业、东阳光、明泰铝业、常铝股份等。 2. 板块表现 本周上证指数涨跌幅 -0.67%，有色金属指数涨跌幅 +0.1%，跑赢大盘 0.77%，在 30个子行业中排名第 9。有色金属细分板块中表现前三为：钨涨跌幅 +4.17%，锂涨跌幅 +3.80%，黄金 +3.16%。个股涨幅前三为中矿资源（ +9.88%）、神火股份（ +9.25%）、厦门钨业（ +9.15%）。个股跌幅前三为 博迁新材 （ -21.31%）、博威合金（ -18.49%）、大地熊（ -15.67%）。 请务必阅读正文后的声明及说明 4 / 21 Table_PageTop 有色金属 /行业动态 图 1：本周有色金属指数涨跌幅 +0.1% ，涨跌幅排名第 9 数据来源： Wind，东北证券 图 2：中信有色金属细分行业本周涨跌幅情况 数据来源： Wind，东北证券 请务必阅读正文后的声明及说明 5 / 21 Table_PageTop 有色金属 /行业动态 表 1： 本周有色金属个股涨跌幅前五 排名 股票代码 股票名称 涨跌幅 (%) 股价 (元 ) 总市值 (亿元 ) 涨幅前五 002738.SZ 中矿资源 9.88% 97.8 447.85 000933.SZ 神火股份 9.25% 18.55 417.56 600549.SH 厦门钨业 9.15% 28.39 402.70 603612.SH 索通发展 9.09% 34.56 159.19 000975.SZ 银泰黄金 8.61% 11.99 332.93 跌幅前五 605208.SH 永茂泰 -13.22% 19.96 50.66 600206.SH 有研新材 -15.08% 14.98 126.81 688077.SH 大地熊 -15.67% 70.16 56.60 601137.SH 博威合金 -18.49% 16.88 133.36 605376.SH 博迁新材 -21.31% 50.91 133.18 数据来源： Wind，东北证券 相关公司： 神火股份、厦门钨业、天华超净、索通发展、融捷股份、云铝股份、天齐锂业、赤峰黄金、盛新锂能、紫金矿业、科达制造、华友钴业、山东黄金、赣锋锂业、中金岭南、雅化集团、盛达资源、盛屯矿业、藏格控股、洛阳钼 业、北方稀土、天山铝业、南山铝业、五矿稀土、鼎胜新材、金力永磁、盛和资源、兴业矿业、广晟有色、正海磁材、永兴材料、横店东磁、中科三环、寒锐钴业、万顺新材、常铝股份、明泰铝业、东阳光 图 3：本周 相关公司 涨跌幅情况 数据来源： Wind，东北证券 3. 金属价格及库存 3.1. 新能源金属：钴、锂价格普涨，氧化镨钕价格下跌 钴： 本周， MB 钴标准级均价上涨 5.2%至 25.20 美元 /磅，合金级均价上涨 2.7%至25.48 美元 /磅；国内方面，电钴价格上涨 3.8%至 35.6 万元 /吨。钴盐方面，硫酸钴本周上涨 1.7%至 28.54 万元 /吨，四氧化三钴上涨 7.3%至 31.8 万元 /吨，氯化钴上涨 请务必阅读正文后的声明及说明 6 / 21 Table_PageTop 有色金属 /行业动态 3.%至 6.85 万元 /吨。 图 4： MB 钴标准级均价 +5.2% ，合金级均价 +2.7% 图 5：国内钴盐价格普涨 数据来源： Metal Bulletin，东北证券 数据来源： SMM， Metal Bulletin，东北证券 锂： 本周锂精矿上涨 0.6%至 5080 美元 /吨。锂盐方面，工业级碳酸锂上涨 1.6%至47.1 万元 /吨，电池级碳酸锂上涨 1.5%至 48.6 万元 /吨，氢氧化锂上涨 1.0%至 47.2万元 /吨。 图 6：工业级 /电池级碳酸锂价格上涨 1.6%/1.5% 图 7：氢氧化锂价格上涨 1.0% 数据来源： SMM，东北证券 数据来源： SMM，东北证券 稀土： 轻稀土方面，本周氧化镨钕价格下跌 10.6%至 63.50 万元 /吨。中重稀土方面，本周氧化铽价格下跌 3.1%至 1310 万元 /吨，氧化镝价格下跌 2.7%至 219 万元 /吨。 请务必阅读正文后的声明及说明 7 / 21 Table_PageTop 有色金属 /行业动态 图 8：轻稀土氧化镨钕价格下跌 10.6% 图 9：中重稀土氧化铽价格 -3.1% ， 氧化镝价格 -2.7% 数据来源： SMM，东北证券 数据来源： SMM，东北证券 3.2. 基本金属： 海内外铜、铝、锌价格上涨，其余金属价格分化 国内方面， 本周 SHFE 铜上涨 1.8%至 6.33 万元 /吨， SHFE 铝上涨 1.9%至 1.88 万元/吨， SHFE 锌上涨 3.2%至 2.57 万元 /吨， SHFE 铅上涨 0.5%至 1.51 万元 /吨， SHFE镍上涨 1.7%至 17.4 万元 /吨， SHFE 锡维持 19.84 万元 /吨。 国外方面， 本周 LME 铜上涨 1.0%至 8161 美元 /吨， LME 铝上涨 4.5%至 2494 美元/吨， LME 锌上涨 2.2%至 3566 美元 /吨， LME 铅下跌 2.8%至 1986 美元 /吨， LME 镍下跌 2.8%至 2.16 万美元 /吨， LME 锡下跌 0.2%至 2.48 万美元 /吨。 表 2：海内外铜、铝、锌上涨，其余金属价格分化 金属品种 单位 最新价格 周涨跌幅 月涨跌幅 年涨跌幅 国内价格 SHFE 铜 元 /吨 63340 1.8% 6.2% -9.7% SHFE 铝 元 /吨 18830 1.9% 0.8% -7.8% SHFE 锌 元 /吨 25650 3.2% 8.2% 5.8% SHFE 铅 元 /吨 15065 0.5% -1.2% -2.0% SHFE 镍 元 /吨 173710 1.7% 2.8% 14.6% SHFE 锡 元 /吨 198380 0.0% 3.3% -32.5% 海外价格 LME 铜 美元 /吨 8161 1.0% 3.1% -16.0% LME 铝 美元 /吨 2494 4.5% 0.2% -11.2% LME 锌 美元 /吨 3566 2.2% 7.8% 0.9% LME 铅 美元 /吨 1986 -2.8% -2.4% -13.8% LME 镍 美元 /吨 21633 -2.8% -8.4% 4.2% LME 锡 美元 /吨 24750 -0.2% -1.2% -36.3% 数据来源： Wind，东北证券 请务必阅读正文后的声明及说明 8 / 21 Table_PageTop 有色金属 /行业动态 图 10： SHFE 基本金属价格除锡外上涨 图 11： LME 基本金属价格铜、铝、锌上涨 数据来源： Wind，东北证券 数据来源： Wind，东北证券 图 12： LME 铜库存 -2.7% ， SHFE 铜库存 +11.8% 图 13： LME 铝库存 +1.6% ， SHFE 铝库存 +3.4% 数据来源： Wind，东北证券 数据来源： Wind，东北证券 图 14： LME 锌库存 +3.1% ， SHFE 锌库存 -6.2% 图 15： LME 铅库存 -1.2% ， SHFE 铅库存 +0.7% 数据来源： Wind，东北证券 数据来源： Wind，东北证券 请务必阅读正文后的声明及说明 9 / 21 Table_PageTop 有色金属 /行业动态 图 16： LME 锡库存 +6.0% ， SHFE 锡库存 -14.0% 图 17： LME 镍库存 -1.9% ， SHFE 镍库存 -7.3% 数据来源： Wind，东北证券 数据来源： Wind，东北证券 3.3. 贵金属： 金价、银价 下跌 贵金属方面，本周 COMEX 金价下跌 0.7%至 1750 美元 /盎司， COMEX 银价下跌1.7%至 18.75 美元 /盎司。 图 18： COMEX 金价 -0.7% ， COMEX 银价 -1.7% 图 19：截止本周末，金银比为 93.3 数据来源： Wind，东北证券 数据来源： Wind，东北证券 图 20： SPDR/iShares 黄金 ETF 持有量 -0.47%/+0.1% 图 21： SLV/PHAG 白银 ETF 持有量 -2.2%/+0.7% 数据来源： Wind，东北证券 数据来源： Wind，东北证券 4. 行业新闻及公司公告 请务必阅读正文后的声明及说明 10 / 21 Table_PageTop 有色金属 /行业动态 表 3： 8 月 22 日 -8 月 26 日行业新闻汇总 周一 海南省碳达峰实施方案印发：到 2030年全岛全面禁止销售燃油汽车 8月 22日，海南省人民政府发布海南省碳达峰实施方案。落实新能源汽车车辆购置税优惠政策和相关扶持政策，到 2030年，全岛全面禁止销售燃油汽车。除特殊用途外，全省公共服务领域、社会运营领域车辆全面实现清洁能源化，私人用车领域新增和更换新能源汽车占比达 100%。到 2025年新增光伏发电装机 400万千瓦 投产风电装机约 200万千瓦。 四川启动突发事件能源供应保障一级应急响应 四川省能源供应保障应急指挥于 8 月 22 日零时启动四川省突发事件能源供应保障一级应急响应。应急响应适用于四川省行 政区域内发生突发事件后，能源 (电力、成品油、天然气、煤炭 )供应出现缺口。同时组织未受影响电力生产企业按最大生产能力组织生产，做好应急调用准备。四川省将对全省工业限电停产的期限延长至 8月 25日 24时。 周二 第二个重大发现！加拿大镍业 Deloro矿区发现镍矿 在 TSX-V上市的加拿大镍业宣布其 Deloro资产的化验结果，证实了其新收购资产的第二个重大发现。 Deloro矿区位于蒂明斯东南 9公里处，包含一个超镁铁质目标，根据总磁场强度(TMI)，南北长 1.4公里，东西长 450米。在整个异常中发现了超基性岩性和镍矿化。 Fortescue metals Group获授新勘探许可证 澳大利亚矿业公司 Fortescue metals Group（ FMG)周五表示，已与加蓬共和国签署了一项协议，该协议将为研究和获得在西非 Belinga 的铁矿石项目勘探许可铺平道路。此协议将允许FMG 在三年内开展一项价值 9000 万美元的勘探活动，并授予占地约 4500 平方公里的勘探许可证。 FMG表示， Belinga可能是世界上最大的未开发高品位赤铁矿矿床之一。 加拿大西北地区首府耶洛奈夫发现新矿 随着全 球气候变暖的影响，北极的一些资源慢慢浮出水面。 2022年 8月 1日，北极矿业公司派出的科研小组发现了一座新矿。据专家初步估计，这个矿区含有 8000 万吨的铁矿石原料和 4600万吨的钻石原料。在未来 10年内，北极矿业有限公司将组建开发团队。据悉，该矿位于加拿大西北地区首府耶洛奈夫东北 280公里的大陆。 周三 三部门：促进光伏产业链供应链协同发展 避免产业趋同、恶性竞争和市场垄断 工业和信息化部办公厅、市场监管总局办公厅、国家能源局综合司发布关于促进光伏产业链供应链协同发展的通知。各地工业和信息化、市场监管、 能源主管部门要围绕碳达峰碳中和战略目标，科学规划和管理本地区光伏产业发展，积极稳妥有序推进全国光伏市场建设。统筹发展和安全，强化规范和标准引领，根据产业链各环节发展特点合理引导上下游建设扩张节奏，优化产业区域布局，避免产业趋同、恶性竞争和市场垄断。优化营商环境，规范市场秩序，支持各类市场主体平等参与市场竞争，引导各类资本根据双碳目标合理参与光伏产业。在光伏发电项目开发建设中，不得囤积倒卖电站开发等资源、强制要求配套产业投资、采购本地产品。 电力价格飙升 欧洲铝厂被迫关停 欧洲电价飙涨，金属行业成为欧洲能源危机的受害者。 Slovalco 炼厂的关停进一步凸显出欧洲工业领域在电力价格飙升至纪录高位的境况下面临的压力。 Slovalco 铝冶炼厂的大股东海德鲁表示，关停是为了应对包括电力价格高企（短期内无改善迹象）在内的不利市况，继续运营到 2022年之后，会蒙受巨大的损失。 请务必阅读正文后的声明及说明 11 / 21 Table_PageTop 有色金属 /行业动态 因挪威罢工事件 Boliden锌冶炼厂遭遇不可抗力 瑞典矿业公司 Boliden 发言人表示，由于挪威电化学行业工人罢工，该公司锌冶炼厂遭遇不可抗力，无法向欧洲客户交付锌，不过有部分生产仍在继续。周一开始的罢工针对的 是几家电化学工厂，包括 Boliden 在奥达的锌冶炼厂和嘉能可在克里斯蒂安桑的镍冶炼厂，以及挪威海德鲁（ Norsk Hydro）和美国铝业（ Alcoa）的铝冶炼厂。 周四 葛红林：钴锂等新兴矿产将成拉动国内有色金属需求的新增长点 全国政协常委、中国有色金属工业协会会长葛红表示，在低碳经济背景下，传统矿产资源需求增速有所放缓，锂、钴、镍等战略性新兴矿产的地位不断上升。与 “双碳 ”经济相关的风电、光伏、新能源电池以及交通工具轻量化等对有色金属的需求不断增加。新兴矿产的发展将成为拉动我国有色金属需求的新增长点。 世界钢铁协会： 7月全球粗钢产量同比下降 6.5% 2022年 8月 23日，世界钢铁协会发布 2022年 7月粗钢产量数据， 7月全球 64个纳入世界钢铁协会统计国家的粗钢产量为 1.493亿吨，同比下降 6.5%。非洲粗钢产量为 120万吨，同比下降 5.4%；亚洲和大洋洲粗钢产量为 1.101亿吨，同比下降 5.2%；欧盟（ 27）粗钢产量为1170万吨，同比下降 6.7%；其他欧洲国家粗钢产量为 350万吨，同比下降 16.5%；中东粗钢产量为 320万吨，同比提高 24.2%；北美粗钢产量为 960万吨，同比下降 5.4%；俄罗斯和其他独 联体国家 +乌克兰的粗钢产量为 640万吨，同比下降 29.1%；南美粗钢产量为 360万吨，同比下降 7.8%。 周五 七部门鼓励探索氢燃料电池应用 燃料电池汽车产量大增超 4 倍 8 月 25 日，工信部等七部门印发信息通信行业绿色低碳发展行动计划（ 2022-2025 年），计划鼓励企业在自有场所建设绿色能源设施，与绿色能源方案提供方合作就近消纳。有序推广锂电池使用，探索氢燃料电池等应用。根据中汽协发布的数据， 2022 年 7 月燃料电池汽车产销分别完成 292 辆和 245 辆，同比分别增长 460%和 13.4%，前 7 月累计产销量同比增速分别为 2.16、 1.42 倍。 印尼矿企 Antam 分拆镍矿业务 探索合作伙伴 Antam业务发展总监 Dolok Robert Silaban称，公司已与印尼电池公司（ Indonesia Battery Corporation或 IBC）、宁波普勤时代有限 公司（ CBL）、 LG 新能源（ LG Energy Solution）和中伟新材料股份有限公司（ CNGR）建立了合作关系，将与战略合作伙伴从上游项目开始开展合作，包括镍开采、镍加工、转制成电池用镍、制造电池，包括电池回收。 数据来源： SMM，亚洲金属网， Wind，东北证券 表 4： 8 月 22 日 -8 月 26 日公司公告汇总 周一 融捷股份：半年报告 公司发布 2022年半年度报告， 2022上半年实现营业收入 9.87亿元，同比 +194.44%；归母净利润 5.76亿元，同比 +4443.99%；扣非归母净利润 5.73亿元，同比 +5112.40%。 鼎胜新材：半年报告 公司发布 2022年半年度报告， 2022上半年实现营业收入 114.45亿元，同比 +42.20%；归母净利润 5.97亿元，同比 +292.47%；扣非归母净利润 5.92亿元，同比 +355.06%。 神火股份：半年报告 请务必阅读正文后的声明及说明 12 / 21 Table_PageTop 有色金属 /行业动态 公司发布 2022年半年度报告， 2022上半年实现营业收入 216.46亿元，同比 +39.46%；归母净利润 45.36亿元，同比 +210.07%；扣非归母净利润 45.41亿元，同比 +227.41%。 明泰铝业：半年报告 1）公司发布 2022年半年度报告， 2022上半年实现营业收入 154.79亿元，同比 +43.87%；归母净利润 10.91亿元，同比 +29.19%；扣非归母净利润 9.33亿元，同比 +28.85%。 2）公司拟非公开发行股票募集资金不超过 40.35亿元，尚未获证监会核准，拟全部用于投资年产 25万吨新能源电池材料项目。 楚江新材：半年报告 公司发布 2022年半年度报告， 2022上半年实现营业收入 205.71亿元，同比 +19.23%；归母净利润 2.81亿元，同比 +8.74%；扣非归母净利润 1.81亿元，同比 +3.79%。 悦安新材：半年报告 公司发布 2022年半年度报告， 2022上半年实现营业收入 2.32亿元，同比 +32.47%；归母净利润 5606.6万元，同比 +25.89%；扣非归母净利润 4831.7万元，同比 +26.49%。 博威合金：半年报告、可转债发行上市、可转债转债转股、借贷担保 1）公司发布 2022年半年度报告， 2022上半年实现营业收入 66.46亿元，同比 33.66%；归母净利润 2.77亿元，同比 +70.24%；扣非归母净利润 2.59亿元，同比 +110.39%。 2）公司拟公开 发行可转债募集资金不超过 17亿元，其中 10.70亿元用于特殊合金电子材料 3万吨带材扩产项目； 3.99亿元用于 2万吨线材扩产项目； 2.31亿元用于 1GW电池片扩产项目。 3）公司及博德高科共同为全资孙公司博德高科（香港）提供 1200 万元人民币担保金额，为原担保合同到期后的续签。截至 8月 22日公司对外担保总额 33.42亿元，占公司 2021年经审计净资产的 61.67%，均为对全资子公司的担保。 东方钽业：半年报告 公司发布 2022年半年度报告， 2022上半年实现营业收入 4.90亿元，同比 +20.74%；归母净利润 1.01亿元，同比 +53.29%；扣非归母净利润 7316.8万元，同比 +15.95%。 湖南黄金：半年报告 公司发布 2022年半年度报告， 2022上半年实现营业收入 110.21亿元，同比 +27.54%；归母净利润 2.67亿元，同比 +47.02%；扣非归母净利润 2.62亿元，同比 +44.03%。 华宏科技：半年报告 公司发布 2022年半年度报告， 2022上半年实现营业收入 46.59亿元，同比 +47.57%；归母净利润 3.88亿元，同比 +51.06%；扣非归母净利润 3.56亿元，同比 +48.46%。 金诚信：半年报告 公司发布 2022年半年度报告， 2022上半年实现营业收入 24.78亿元，同比 +16.02%；归母净利润 2.95亿元，同比 +24.51%；扣非归母净利润 2.95亿元，同比 +24.60%。 翔鹭钨业：半年报告 公司发布 2022年半年度报告， 2022上半年实现营业收入 9.01亿元，同比 +16.15%；归母净利润 2308.0万元，同比 -4.93%；扣非归母净利润 1635.9万元，同比 -26.03%。 请务必阅读正文后的声明及说明 13 / 21 Table_PageTop 有色金属 /行业动态 西部黄金：半年报告 公司发布 2022年半年度报告， 2022上半年实现营业收入 8.69亿元，同比 -65.19%；归母净利润（亏损） -3857.0万元；扣非归母净利润（亏损） -5088.6万元。 株治集团：人事变动 公司副总经理龙双先生辞去该职务，仍担任公司董事。 利源精制：收购兼并 公司破产重整，管理人于 2022年 8月 3日至 8月 4日 10 时在京东拍卖破产强清平台，并于 2022年 8月 20日至 8月 21日进行第二次公开拍卖活动，标的物均已流拍。 云南铜业：增发发行 公司获证监会核准，非公开发行不超过 5.10亿股新股。 周二 中矿资源：半年报告 公司 2022 年上半年实现营收 34.12 亿元，同比 + 290.23%；归母净利润 13.23 亿元，同比 + 663.85%；归母扣非净利润 12.74亿元，同比 + 680.15%。 中国铝业：半年报告、收购兼并 1）公司 2022年上半年实现营收 1454.03亿元，同比 + 20.35%；归母净利润 39.89亿元，同比+ 28.93%；归母扣非净利润 38.38万元，同比 - 11.89%。 2）公司合并财务报表口径 2022年上半年拟计提应收款项坏账准备净额人民币 0.5亿元及长期资产减值准备人民币 21.01亿元。上述计提资产减值准备（净额）影响公司 2022 年上半年合并财务报表税前利润减少人民币21.51亿元、归属于上市公司股东的净利润减少人民币 21.26亿元。 3）公司拟通过非公开协议转让方式，以现金收购公司控股股东中国铝业集团有限公司的全资子公司平果铝业有限公司 100%股权，交易对价约为人民币 18.87亿元。 五矿稀土：半年报告 公司 2022年上半年实现营收 22亿元，同比 + 39.82%；归母净利润 3.05亿元，同比 + 79.85%；归母扣非净利润 3亿元，同比 + 80.43%。 新疆众和：半年报告 公司 2022年上半年实现营收 42.33亿元，同比 + 5.99%；归母净利润 7.88亿元，同比 + 144.49%；归母扣非净利润 7.48亿元，同比 + 154.00%。 豪美新材：半年报告 公司 2022年上半年实现营收 26.07亿元，同比 + 7.80%；归母净利润 3931万元，同比 - 36.24%；归母扣非净利润 4415万元，同比 - 20.70%。 天齐锂业：员工持股 公司拟推出员工持股计划，本次员工持股计划所持有的股票总数累计不超过公司股本总额的10%，任一 持有人持有的员工持股计划份额所对应的股票数量不超过公司股本总额的 1%。初步预估公司本次员工持股计划涉及股票总数不超过公司总股本的 1% 请务必阅读正文后的声明及说明 14 / 21 Table_PageTop 有色金属 /行业动态 鑫铂铝业：半年报告 1）公司 2022 年上半年实现营收 20.49 亿元，同比 +103.91%；归母净利润 9082 万元，同比+63.77%；归母扣非净利润 7293万元，同比 +61.74%。 2）公司及子公司计提各项减值准备共计 1353万元，计入的报告期间为 2022年 1月 1日至 2022年 6月 30日。 周三 盐湖股份：半年报告 公司发布 2022年半年度报告： 2022上半年实现营收 173.04亿元，同比增长 180.81%；实现归母净利润 91.58 亿元，同比增加 333.09%；实现扣非归母净利润 91.18 亿元，同比增加333.88%。 金力永磁：半年报告 公司发布 2022年半年度报告： 2022上半年实现营收 33.04亿元，同比增长 82.65%；实现归母净利润 4.64亿元，同比增加 110.51%；实现扣非归母净利润 4.61亿元，同比增加 125.05%。 天山铝业：半年报告 公司发布 2022年半年度报告： 2022上半年实现营收 171.17亿元，同比增长 16.83%；实现 归母净利润 20.01亿元，同比增加 0.98%；实现扣非归母净利润 19.34亿元，同比增加 0.07%。 锌业股份：半年报告 公司发布 2022年半年度报告： 2022上半年实现营收 99.89亿元，同比增长 26.16%；实现归母净利润 0.41亿元，同比降低 68.62%；实现扣非归母净利润 0.15亿元，同比降低 82.40%。 西藏矿业：半年报告 公司发布 2022年半年度报告： 2022上半年实现营收 12.21亿元，同比增长 439.20%；实现归母净利润 4.75亿元，同比增长 1018.30%；实现扣非归母净利润 4.70亿元，同比增加 991.60%。 合金投资：半年报告 公司发布 2022年半年度报告： 2022上半年实现营收 1.04亿元，同比增长 46.20%；实现归母净利润 0.06亿元，同比增长 1299.41%；实现扣非归母净利润 0.06亿元，同比增加 3230.53%。 闽发铝业：半年报告 公司发布 2022年半年度报告： 2022上半年实现营收 11.88亿元，同比增长 53.14%；实现归母净利润 0.35亿元，同比增长 13.94%；实现扣非归母净利润 0.32亿元，同比增加 13.94%。 中钨高新：半年报告、利润分配 1） 公司发布 2022年半年度报告： 2022上半年实现营收 67.87亿元，同比增加 8.93%；实现归母净利润 2.31亿元，同比增长 19.49%；实现扣非归母净利润 2.16亿元，同比增长 19.14%。2）公司发布 2022半年度利润分配方案，将每 10 股派发现金红利人民币 1.30元（含税），共计派发现金红利 139,818,489.46 元（含税）。 3）限制性股票激励计划第一个解锁期业绩达标。 贵研铂业：半年报告 公司发布 2022年半年度报告： 2022上半年
展开阅读全文